Dodge & Cox는 Van Duyn 닷지, E. 모리스 콕스와 함께 1930 년에 설립되었다. 샌프란시스코에 본부를 둔 자산 관리자는 1931 년 최초의 뮤추얼 펀드 인 닷지 앤 콕스 밸런스드 펀드 (Dodge & Cox Balanced Fund)를 공개했다.이 회사는 대공황, 2 차 세계 대전과 상상할 수있는 모든 종류의 경제적 사이클. 독립적으로 소유 한 회사는 2015 년 12 월 31 일 기준 자산 가치가 2,700 억 달러 인 미국 최대 자산 운용사 중 하나로 성장했습니다.

경영진

CEO Dana M. Emery는 스탠포드 대학에서 B.A.를받은 후 1983 년에 닷지 앤 콕스에 입사했습니다. 그녀는 1996 년 1 월 고정 수입 이사가되었고 2016 년 1 월 현재 CEO 겸 사장입니다. CIO (chief investment officer) 겸 회장 인 Charles F. Pohl은 시카고 대학에서 MBA를 취득했으며 1984 년 Dodge & Cox에 합류했습니다. Dodge & Cox의 다른 최고 경영자 중 상당수는 비슷한 이야기를 가지고 있습니다. 대부분은 학교를 나와 똑같은 Dodge & Cox에 합류했으며 회사와 10 년에서 30 년의 재임 기간을가집니다. 이 회사는 최고 인재를 영입하고 보유 할 수있는 능력에 자부심을 가지고 있습니다.

투자 결정

Dodge & Cox는 적극적으로 종업원이 소유하고 있으며 의사 결정은위원회에서 수행합니다. 전반적인 투자위원회는 국제 투자, 주식 투자, 채권 투자 및 개인 고객 계좌에 대한위원회를 감독합니다. 회사 전반에 걸친 비즈니스 결정을 담당하는위원회도 있습니다. 투자위원회 위원은 회사와 평균 임기가 15 년입니다. 이위원회 위원 중 대부분은 Dodge & Cox와의 전체 경력을 보냈습니다.

다양성

다지 앤 콕스는 게시 된 다양성 정책이나 2016 년 현재 게시 된 다양성 데이터를 가지고 있지 않습니다. 그러나 닷지 앤 콕스 (Dodge & Cox)는 남성 지배 산업. 젊은 직원은 다양한 민족성을 갖고있는 반면, 상위 직위의 직원은 백인 남성 인 경향이 있습니다.

마케팅

Dodge & Cox는 공개 마케팅없이 현재 규모에 도달했습니다. 뮤추얼 펀드에는 판매 수수료 또는 12b-1 수수료가 없습니다. 회사는 브로커에게 어떤 종류의 보상도하지 않습니다. 모든 고객은 추천 또는 개별 조사를 기반으로합니다.

서비스

닷지 앤 콕스 펀드는 일반인에게 6 개의 뮤추얼 펀드를 제공합니다. 이 기금은 모두 무부하 및 낮은 비용 비율의 기금입니다. 펀드 계열은 주식, 채권 및 국제 투자를 포함합니다. 회사의 가장 오래된 펀드 인 Dodge & Cox Balanced Fund는 고정 수입 증권과 주식 간의 투자를 나누는 자산 배분 펀드입니다. 또한 Dodge & Cox에는 부유 한 개인, 비영리 기관 및 기관 투자가에게 개별화 된 서비스를 제공하는 대규모 개인 고객 그룹이 있습니다.회사 확장을위한 핵심 사항입니다.

전반적인 성과

사적으로 관리되는 계정의 실적을 조사 할 방법은 없지만 공개적으로 제공되는 뮤추얼 펀드는 완전한보고의 대상이됩니다. 이 데이터는 대부분의 펀드가 자신의 동료와 비교하여 평균 수익 만 가지고 있으며 비교 지수를 underperform하는 경향이 있음을 보여줍니다. 이는 잘 관리 된 무부하 펀드의 경우 드문 경우입니다. 하나의 예외는 Dodge & Cox Balanced Fund (NASDAQ : DODBX)입니다.

닷지 콕스 밸런스드 펀드는 모닝 스타 (Morningstar) 등급 4 등급을 받고 2016 년 1 월 기준으로 지난 3 년 및 5 년 동안 5 성급 평가를 받았습니다.이 펀드는 연간 수익률이 7.4 %이고 8. 해당 기간 동안 06 %. 이 기금은 1931 년에 설립되었으며 연초 이후 총 수익은 9.61 %입니다. 1931 년 1 천 달러의 초기 투자액은 2 달러가 될 것입니다. 오늘 5 백만 달러.