이 규칙은 재무 기획자 및 고문의 영업 및 판매 관행에 광범위한 영향을 미칩니다. 퇴직 연금과 계좌로 일하는 사람들은이 법안이 가능한 빨리 가져올 다가올 변화에 적응하기 시작하는 것이 현명 할 것입니다. 도착한이 새로운 시대에 대비 한 사람들은 더 낮은 수준의 좌절감을 경험할 것이며 잘하면 그들의 관행에 가져올 혼란의 수준을 최소화 할 수있을 것입니다.

규칙 조항

DOL 규칙이 귀하의 업무에 영향을 줄 수있는 몇 가지 영역이 있습니다. 입법의 핵심에는 1974 년에 ERISA가 통과 된 이후 업계가 이전에 따라 왔던 신탁의 정의 개정이 있습니다. 새 규정은 IRA 또는 자격을 갖춘 퇴직 계획을 수탁자로 간주하는 금융 전문가를 정의합니다. 조언자가 IRA 롤오버와 관련된 조언이나 권고를 제공하는 사람은 고문이 실제로 자산을 취급하는지 여부와 상관없이 지불 방법에 관계없이 신탁인입니다. (자세한 내용은 다음을 참조하십시오 : 국방부의 신탁 정책이 고문을 의미하는 것 )

이 규칙은 최고 이익 계약 면제 (BICE)에 따라 수수료를 계속받을 수있는 방법을 고문에게 제공합니다. BICE는 어드바이저가 가능한 모든 제 3 자 보상 소스 (뮤추얼 펀드 회사 및 연금 사업자 등) 및 가능한 모든 이해 상충 문제를 명확히 설명하는 고객과의 구속력있는 성명서에 서명해야합니다. 이 계약의 정확한 조항은 공개되지 않았지만 이전에 금융 업계에서 사용 된 문서보다 고문이받은 보상을 실질적으로 더 명확하고 더 완전하게 공개합니다.

- 준비 방법

대부분의 정부 입법과 마찬가지로, 새 법의 조항은 준수를 유지하는 데 필요한 서류 및 절차의 양을 크게 늘려야합니다. 커브보다 앞서 가고자하는 고문은 규칙의 최종 버전이 법률이 될 때 최대한의 준비 수준을 보장하기 위해 다음 단계를 수행 할 수 있습니다. (자세한 내용은

제안 된 DoL 규칙 : 재무 고문에게 미치는 영향 .) 규칙의 재정적 영향 분석을 시작합니다. 커미션을 중심으로 작업하는 경우 유료 기반 구조 또는 현재 플랫폼에 대한 유료 기반 대안을 탐색하는 것이 좋습니다. BIC 면제에 따라 수수료를받을 수는 있지만, 제공하는 서비스에 비례하여 고객이 얼마나 많은 수입을보고 있는지에 따라 수익이 크게 감소 할 수 있습니다.가까운 장래에 급격한 매출 경색이 될 수있는 계획을 세울 시간입니다. 퇴직 고객으로부터 얼마나 많은 수익을 받았는지 그리고 그것이 어디에서 왔는지를 간결하게 파악하여 선두 적으로 시작하십시오. 또한 귀하가 제공하는 제품 및 서비스 유형을 명확하게 분류 할 수 있습니다. 이렇게하면 규칙 변경이 매출 스트림에 미치는 영향을 정확히 파악하는 데 도움이됩니다.

• 퇴직 계획과 관련하여 조언을 제공하는 경우, 이미없는 경우에는 퇴직 계획을 수정하여 퇴직 계획을 수정해야합니다. 또한 회사 브로셔 및 광고 자료, 귀사의 웹 사이트 및 투자 자문 및 / 또는 관리와 관련된 모든 유형의 마케팅 자료 및 방법을 업데이트해야합니다. 거래 및 증권 거래 내역을 모두 온라인으로 업로드하여 클라이언트 및 규제 기관이받을 수있는 보상 형태와 함께 어떤 수수료가 청구되는지 빠르게 확인할 수 있습니다. (더 자세한 내용은
• 귀하의 신탁 책임에 부응하기 참조) 양식 ADV와 같은 귀하가 제출 한 모든 공식 연방 및 주 문서를 업데이트하여 IRA에 대한 개별화 된 투자 관련 조언을 제공하십시오. 자격있는 계획 계좌.
• 귀사의 모든 문서 및 서류를 보관하는 중앙 온라인 아카이브를 만듭니다. 이를 통해 귀사와 다른 이해 관계자는 물론 규제 기관이 귀사의 모든 문서에 쉽게 액세스 할 수 있습니다.
• 기술 직원을 고용하여 DOL 규정에 따라 거래 또는 기타 금융 활동을 자동으로 표시 할 수있는 새로운 규정 준수 프로그램을 만들고 구현하십시오. 새 규칙이 최종 형식으로 발표되면 필요한 추가 변경 또는 추가 작업을 수행 할 수 있습니다.
• 귀사의 사업 관행 및 절차를 검토하십시오. 귀하 및 / 또는 귀하의 직원이 제공 한 서비스에 대해받는 보상금을 모두 공개하는 습관이있는 경우,이 분야에서 좋은 모습을 유지해야합니다. 그렇지 않다면 이제는 그것을 포함시켜야 할 때입니다. 새로운 규정에 따라 전체 공개가 삶의 방식이 될 것이므로이 부분에서 변경을 시작할 때입니다. (더 자세한 내용은
• 재정 고문의 신임장 참조) 새로운 또는 다른 비즈니스 모델 또는 고객 세분화 방법을 고려하십시오. 새로운 규칙에 따라 비즈니스 모델을 변경해야한다면, 자신에게 가장 적합한 모델을 탐색하기 위해 기다리지 마십시오. 은퇴 고객이나 거래 고객과 같은 다양한 유형의 고객을 위해 비즈니스 모델을 하위 범주로 분류하여 분류 할 수 있습니다. 새로운 규칙은 다양한 유형의 고객과 거래에 여러 가지 방식으로 영향을 미치므로 단일 브로드 - 브러시 방식으로 스스로를 해칠 수 있습니다.
• 전문가의 도움을 받으십시오. 이 마지막으로 가장 확실한 제안은 앞으로의 규정에 회사를 적응 시키려고 할 때 많은 시간, 노력 및 좌절을 덜어 줄 수 있습니다. 재정 변호사 및 은퇴 업계 전문가는 이미 규칙 변경에 대한 귀를 기울이고 있으며 다른 곳보다 신속하게 정보를 얻을 수 있습니다.
• 결론

퇴직 계획 커뮤니티의 주요 변화가 분명하게 나타나고 있음에도 불구하고 일부 고문은 변화를 보류하고 "기다려 보려는"접근 방식을 취하고 있습니다. 제안 된 규칙의 조항 중 최소 75 %가 최종 형태로 나타날 확률이 높다는 점을 감안할 때 이는 위험한 제안입니다. 커브를 앞서 가고자하는 고문은 현재 모든 관행을 철저히 평가하여 계획을 시작해야합니다. (자세한 내용은

신탁 동의서가 연금을 의미하는 것 참조)