차례:
- 목표 날짜 기금이 인기를 얻었으며 많은 고용주가 후원하는 은퇴 계획에 대한 위험 기반 계획보다 선택의 기금입니다. 목표 - 날짜 펀드 포트폴리오는 투자자의 현재 나이를 기준으로 할당됩니다. 그들은 투자자 연령과 목표 날짜가 가까워 질수록 점차적으로보다 적극적으로 또는 보통에서 보수적으로 할당을 조정합니다. 투자자가 선택할 수있는 특정 은퇴 기간을 중심으로 목표 - 날짜 자금이 설정됩니다. 펀드 매니저는 펀드의 수명 기간 동안 미리 정의 된 활주로를 따라 주식 투자에서 채권 투자로 할당을 변경함으로써 위험을 점진적으로 줄입니다. 일부 목표 날짜 기금의 경우 활공 경로는 퇴직 날짜에 종료됩니다. 다른 기금은 은퇴를 계속합니다. 차이는 재 할당이 얼마나 빨리 수행되는지에 영향을줍니다.
- 목표 일식 펀드의 가장 큰 장점은 펀드 매니저가 리스크 배분을 관리하여 투자자가 걱정하지 않아도된다는 것입니다. 그런 이유로, 그것은 진정으로 set-it-and-forget-it 솔루션입니다. 투자자는 자신의 퇴직 일과 가장 가까운 목표 일을 가진 기금을 선택하고 펀드로 하여금 모든 일을하도록합니다.
- 위험 기반 펀드를 사용하면 투자자는 특정 자산 배분 모델을 자신의 위험 프로파일과보다 밀접하게 일치시킬 수 있습니다. 선택한 후에는 할당 모델이 변경되지 않습니다. 자신의 평가에 기초하여 위험 프로파일이 변경된 경우,보다 적절한 자금으로 자금을 전환하거나보다 점진적인 변화를 위해 자금을 유지할 수 있습니다. 포트폴리오 모델은 정적이기 때문에 다른 뮤추얼 펀드 회사가 제공하는 유사한 배분을 비교하는 것이 더 쉽습니다.
- 올인원 투자 솔루션이 가져올 수있는 안도감을 원한다면 목표 일일 펀드와 리스크 기반 펀드가 좋은 선택이 될 수 있습니다. 목표 날짜 기금은 정확한 목표 날짜를 선택하는 한 확실히 더 효과적인 솔루션입니다. 위험 기반 펀드는 특정 시점의 특정 위험 허용 성을보다 정확히 반영 할 수 있지만, 적절한시기에 적절한 변경을하기 위해서는 실제적인주의가 필요합니다. 목표 날짜 펀드 또는 위험 기반 펀드에 투자하려는 경우 펀드를 조사 할 때 특정 요구 사항, 목표 및 투자 환경을 명확히 이해하십시오.
이 사람들에게 뮤추얼 펀드 회사는 투자자가 설정할 수있는 올인원 솔루션을 제공하도록 설계된 두 가지 유형의 자산 배분 펀드를 만들었습니다. 최초 도입 대상은 위험 배분 펀드 (risk-based fund)로, 자산 배분 펀드 (asset allocation fund)라고도하며 목표 날짜 펀드가 뒤를이었다. 두 가지 모두 자비로 투자자에게 간단한 투자 솔루션을 제공합니다. 그러나 여러 가지면에서 차이가 있습니다.AD:
일하는 방식AD:
위험 기반 자금은 활공 경로 또는 목표 퇴직 일을 중심으로 구성되지 않습니다. 대신, 그들은 매우 보수적 인 공격적인 공격에서부터 공격적인 공격에 이르는 일반적인 위험 프로파일을 목표로 삼습니다. 포트폴리오에는 위험 프로필을 가장 잘 반영하는 주식 투자와 채권 투자가 혼합되어 있습니다. 주식 투자의 높은 배분은보다 공격적인 위험 프로파일과 일치합니다. 시간이 지남에 따라 할당을 동적으로 변경하는 목표 날짜 펀드와는 달리 리스크 기반 펀드는 정적이어서 투자자의 나이와 관계없이 동일한 할당 배합을 유지합니다.AD:
두 펀드 모두 전문적인 관리, 광범위한 다각화 및 포트폴리오 재조정을 제공하지만 그 유사점은 끝납니다.
목표 날짜 기금이 인기를 얻었으며 많은 고용주가 후원하는 은퇴 계획에 대한 위험 기반 계획보다 선택의 기금입니다. 목표 - 날짜 펀드 포트폴리오는 투자자의 현재 나이를 기준으로 할당됩니다. 그들은 투자자 연령과 목표 날짜가 가까워 질수록 점차적으로보다 적극적으로 또는 보통에서 보수적으로 할당을 조정합니다. 투자자가 선택할 수있는 특정 은퇴 기간을 중심으로 목표 - 날짜 자금이 설정됩니다. 펀드 매니저는 펀드의 수명 기간 동안 미리 정의 된 활주로를 따라 주식 투자에서 채권 투자로 할당을 변경함으로써 위험을 점진적으로 줄입니다. 일부 목표 날짜 기금의 경우 활공 경로는 퇴직 날짜에 종료됩니다. 다른 기금은 은퇴를 계속합니다. 차이는 재 할당이 얼마나 빨리 수행되는지에 영향을줍니다.
목표 일 펀드의 장점과 단점
목표 일식 펀드의 가장 큰 장점은 펀드 매니저가 리스크 배분을 관리하여 투자자가 걱정하지 않아도된다는 것입니다. 그런 이유로, 그것은 진정으로 set-it-and-forget-it 솔루션입니다. 투자자는 자신의 퇴직 일과 가장 가까운 목표 일을 가진 기금을 선택하고 펀드로 하여금 모든 일을하도록합니다.
그러나 펀드 매니저가 펀드의 배정을 조정하기 위해 사용하는 글라이드 경로는 일반적으로 평균 투자자를 기반으로합니다.특정 위험 프로파일은 활공 경로와 다른 비율로 전개 될 수 있습니다. 어느 시점에서 포트폴리오 할당이 위험 프로필과 일치하지 않을 수도 있습니다. 그것은 당신의 취향에 너무 공격적이거나 너무 보수적이 될 수 있습니다. 또한 적절한 글라이드 경로와 그 변화율에 대한 각 펀드 매니저의 시각은 다를 수 있습니다. 이러한 이유로, 사과 - 사과 기준으로 목표 - 날짜 펀드 성과를 비교하는 것이 어려울 수 있습니다.
위험 기반 펀드의 장점 및 단점
위험 기반 펀드를 사용하면 투자자는 특정 자산 배분 모델을 자신의 위험 프로파일과보다 밀접하게 일치시킬 수 있습니다. 선택한 후에는 할당 모델이 변경되지 않습니다. 자신의 평가에 기초하여 위험 프로파일이 변경된 경우,보다 적절한 자금으로 자금을 전환하거나보다 점진적인 변화를 위해 자금을 유지할 수 있습니다. 포트폴리오 모델은 정적이기 때문에 다른 뮤추얼 펀드 회사가 제공하는 유사한 배분을 비교하는 것이 더 쉽습니다.
위험 기반 펀드는 위험 프로파일을 명확하게 이해해야합니다. 위험 프로필은 시간이 지남에 따라 발전 할 수 있으므로 위험 프로필을 지속적으로 재평가하여 선택한 할당 모델과 여전히 일치하는지 확인해야합니다. 온라인에서 이용할 수있는 많은 위험 평가 도구가 있습니다. Vanguard와 같은 뮤추얼 펀드 회사는 위험 평가 도구를 무료로 제공합니다. 평가 결과와 함께 적절한 할당 모델에 대한 권장 사항을 제공합니다.
결론
올인원 투자 솔루션이 가져올 수있는 안도감을 원한다면 목표 일일 펀드와 리스크 기반 펀드가 좋은 선택이 될 수 있습니다. 목표 날짜 기금은 정확한 목표 날짜를 선택하는 한 확실히 더 효과적인 솔루션입니다. 위험 기반 펀드는 특정 시점의 특정 위험 허용 성을보다 정확히 반영 할 수 있지만, 적절한시기에 적절한 변경을하기 위해서는 실제적인주의가 필요합니다. 목표 날짜 펀드 또는 위험 기반 펀드에 투자하려는 경우 펀드를 조사 할 때 특정 요구 사항, 목표 및 투자 환경을 명확히 이해하십시오.