문자 그대로 그리고 비 유적으로 산업 혁명, 인터넷 시대, 문화 혁명은 우리가 어떻게 연결하고 무역하고 세계 상거래에 참여하는지 재 설계했습니다.

세계화되는 세계를 밀고 당기는 것에 의해 흔들리는 모든 짐승 중에서 금융 시장과 경제 시스템이 심각하게 붕괴되었습니다. 무역 장벽의 감소, 인적 자본의 이동성 향상, 인프라 개선 및 시장 통합으로 국제 투자자들은 미국 투자에 대한 접근을 다양 화하려는 다각화를 모색하고 있습니다.

그러나 이러한 금융 상품 중 상당수는 금융 중개 기관을 사용하지 않으면 국제 고객이 이용할 수 없습니다. 세계화로 인해 시장 통합과 국제 투자가 촉진되었지만 정부는 조세 법을 간소화하고 규정을 지속적으로 시행하거나 주요 세금 문제에 대한 합의를 도출하지 못했습니다.

자산 관리 회사와 재무 고문이 시장 통합의 혜택을 누리는 곳입니다.

증가하는 국제 고객층

전 세계의 고액 순자산 및 초 고용량 클래스의 증가로 인해 이동성이 증대되고 관리 자산이 추가로 증가합니다. 2015 년 세계 부자 보고서에 따르면 "강력한 경제 및 주식 시장 성과는 2014 년 전 세계적으로 920,000 명의 새로운 백만장자를 창출하는 데 도움이되었습니다."

고객은 자신의 부를 관리해야 할 필요성이 더 커지고 보호해야 할 인센티브가 높아졌습니다. . 글로벌 투자자들은 위험에 대한 다변화를 헤지하기 때문에 국제 투자에 대한 혜택을 인식하기를 열망합니다.

로이터 기사에 따르면, Morgan Stanley의 자산 관리 사업부는 고객의 국제 부문에 참여할 것입니다. 이 회사는 중남미 및 카리브 지역에서 빠르게 성장하는이 서비스를 개발하기를 희망합니다. 대만과 중국을 포함한 아시아 지역에 대한 추가 논의가있었습니다.

모건 스탠리 (Morgan Stanley)는 성장 전망에 대한 국제 시장의 눈을 뜨고 있지 않습니다. 뱅크 오브 아메리카 (Bank of America Corp.)의 메릴린치 (Merrill Lynch)는 특히 라틴 아메리카와 캐나다에서 국제 팀을 강화하고있다. 이러한 대규모 자산 관리 관행과 함께 미국 내 가족 사무소는 새로운 국제 투자자 물결로부터 이익을 얻기를 희망하고 있습니다. (가족 사무실 동향에 대한 더 자세한 내용은 : 개인 자산 관리에 영향을 미치는 상위 3 개 트렌드를 참조하십시오.) 따라서 금융 컨설턴트는 국제 고객이 과세를 최적화하기 위해 할 수있는 일은 무엇입니까?

국제 고객에게 상주 란 무엇입니까?

외국인 시민의 거주 자격 결정은 국제 고객을위한 전체 경기를 변경할 수 있습니다. 영주권자는 미국 영주권자로 간주되며, 영주권자의 영주권자는 영주권자로 간주됩니다. 현재 과세 연도에 미국 토양에 존재하는 일수와 그 전년도의 1/3에 2 년전의 1/6 이전에 183을 초과 한 경우, 고객은 운이 없다.

외국인이 183 일 기준 액을 통과하면 미국 입국 일부터 거주하게됩니다. 그러나 미국으로의 초기 여행이 10 일 미만이면이 시작일을 무시할 수 있습니다. 이것은 매우 중요합니다. 왜냐하면 미국 시민권 자로서 외국 시민은 전세계 소득에 과세되기 때문입니다. 거주자는 외국 세액 공제로 인해 완전히 이중 과세되지는 않지만 본국에서 세금 혜택을받는 소득에 대해 추가로 미국세를 납부 할 수 있습니다. 비거주자는 외국 자본 이득, 배당금, 임차료,이자 등을 제외한 미국의 원천 소득에 대해서만 과세됩니다.

상주 전략 및 결정은 궁극적으로 바뀔 것이므로 국제 고객에 대한 과세를 처리하기위한 거대한 첫 단계입니다 세금 책임 및보고 요구 사항. 비거주 외국인과 일년 이중 납세자는 배우자와 함께 신고하거나 부양 가족을 고용하거나 외국 세액 공제를 사용할 수 없으며 미국 거주와 관련된 다른 혜택을 잃게됩니다.

최적 자산 배분

많은 해외 ​​고객의 주요 목적은 미국 금융 및 부동산 투자에 대한 액세스를 확보하여 최적의 자산 배분을 얻는 것입니다. 국제 투자는 고객의 자산 기반을 다양 화하여 자산을 보호하고 확산시키는 수단을 제공합니다. (더 자세한 내용은 : 세계화가 국제 투자에 미친 영향은 무엇입니까?) 많은 해외 ​​고객들에게 미국은 투자를위한 안전한 피난처처럼 보일 수 있습니다. 고객의 입장에서 볼 때, 미국 시장, 특히 부동산에서 안전하고 수익성있는 근거로 세금을 상쇄 할 수 있습니다. 그러나 세금 책임을 최소화하는 방법은 여전히 ​​있습니다. 세법에 대한 지식은 어드바이저가 투자 결정을 전략화하는 데 도움이 될 것입니다.

세금 후원 계정 사용

국제 고객과 자산 배분을 설계 할 때 미국이 세금 관점에서 다양한 투자 관행을 어떻게 취급하는지 알아야합니다. 세금 혜택이있는 계좌에는 401 (k) 플랜, 403 (b) 세금 감면 및 IRA 계좌가 포함됩니다.

외국 연금 플랜과 같은 과세 연기 저축 플랜은 미국 연방 및 주 세금 목적을위한 동일한 공제 금액으로 환산되지 않을 수 있으므로 조약별로 결정해야합니다. 일반적으로 세금 효율적인 자산은 과세 대상 계정에 배치해야하고 Roth IRA와 같은 세금 혜택을받는 계정은 세금 효율적인 자산을 적게 보유해야합니다.

미국 및 영국 소득세 조약과 같은 조세 조약에 의한 세금 공제로서 외국 연금 기금 기여금이 허용됩니다.그러나 모든 혜택은 현지 법률에 따라 양국에서 허용되는 구제 조치를 초과하지 않습니다. 국제 고객은 이러한 과세 혜택 계정의 혜택을 받기 위해 초과 국외 세금 공제를 사용하거나 조세 조약을 사용하여 청구해야합니다.

해외 구조 전략

해외 투자자는 해외 계정과 신탁을 활용하여 세금 포지션을 최적화 할 수 있습니다.

세금 혜택을받는 투자 도구의 성과를 극대화하기 위해 종종 자산을 Offshore Self Directed IRA로 옮기는 것이 성공적입니다. 이 경우 고객은 투자 결정을보다 잘 통제 할 수 있습니다. 이 상황은 또한 과세 소득을 면세 소득으로 전환하기 위해 고객이 미국 세법을 조작 할 수있게합니다.

국제 고객은 GSTT (Generation Skipping Transfer Tax)를 피하기 위해 시민권을 피할 수 있습니다. 이 경우 LLBH Private Wealth Management의 창립 파트너 인 Bill Loftus는 조언자가 해외 보호 신탁을 구축하기 위해 변호사와 협력 할 것을 제안합니다. 그는 유사한 시나리오, "PPLI (private placement life insurance) 및 가변 연금 차량 및 기타 해외 투자를 결합하여 해외 신탁의 면세 및 과세 연기를 실현합니다. 보험 전용 기금의 사용을 통해 우리는 미국 고객이 사용하는 것과 유사한 최상위 관리자와 포트폴리오를 제공 할 수 있지만 일반적으로 중국 금융 기관을 통해 액세스 할 수는 없습니다. "

웰스 매니지먼트 어드바이저는 국제 가계의 자산과 그들이 추구하는 세금 혜택 사이의 중개자 역할을하기 때문에 국제 고객에게 귀중한 자산입니다. 또한 고문은 구조화 된 신탁이 소유 한 PPLI 보험 증서에 자금을 조달 할 수 있습니다. 이 순서대로 자산은 신탁 내의 정책에 통합되어 세금 면제를받을 수 있습니다.

신고와 관련하여 고객은 미납보고에 대한 엄중 한 처벌로 인해 신고 요건을 알고 있어야합니다. 외국 은행 및 재무 계정 양식 FinCEN114 (FBAR)는 자금 세탁 방지 및 세금 준수 개선을 위해 2011 년에 시행되었습니다. 미국 거주자는 외국 은행 계좌를 $ 10,000 이상으로 신고해야합니다.이 정보를 공개하지 않으면 계정 잔액의 절반 또는 $ 25,000 이상으로 벌금이 부과 될 수 있습니다.

가치 투자

국제적 가치 투자자는 시장이 상대적으로 싸게 보이는 세계 지역을 바라 볼 수 있습니다. Templeton Global Equity Group의 최고 투자 책임자 (CIO) 인 게리 모틸 (Gary Motyl)은 "가치있는 투자자들은 격렬한 부채 위기가 주가를 깎아 내린 유럽으로 나아가 야한다"고 제안했다. "

미국에서 장기 양도 소득은 1 년 이상 보유한 투자이며 단기 보유보다 낮은 세율로 과세됩니다. 가치주를 구입하고 장기 보유 기간을 유지하는 데 관심이있는 고객은 세율면에서 유리한 위치에 있습니다.

국제 Small-Caps

Oberweis Opportunities Fund (OBIOX)의 해외 트레이더 인 Ralf Scherschmidt는 국제 투자자들이 덜 유명하고 잘 알려지지 않은 국제 주식을 고려할 것을 촉구합니다. 그는이 주식들이 전체 국제 투자 공간의 약 7 %만을 차지하지만, 주식을 덜 채우는 공간에 독특한 기회를 제시한다고 제안했다.

높은 변동성의 위험을 내포하지만 상대적으로 값싼 소형 캡 및 중형 캡 업체에 대한 독자적인 접근을 제시 할 수 있습니다. 이러한 더 희박한 선택이 결실을 맺을지라도 국제 고객은 여전히 ​​통화, 부문 및 지역에 걸쳐 다각화되어야합니다.

U. S. Real Estate Investments

미국 부동산 중개인 협회 (National Association of Realtors)는 2014 년 국제 주택 구매 활동 프로파일을 발표하여 미국 내 거주자 및 비거주자를 포함한 국제 고객에게 총 판매량이 35 % 증가한 것으로 추산됩니다. 40 억 달러 상당의 매출액은 자산 기반을 다변화하고 미국 부동산의 고유 공간을 확보하려는 국제 고객의 규모를 보여줍니다.

고객은 구매 및 판매 가치에 대한 중요한 의미와 모기지 및 원금 상환을 포함한 기타 요인으로 인해 부동산 투자에 영향을 미치는 환율의 변동을 인식하고 있어야합니다. 외국 통화와 관련하여 달러 가치 절하는 미국 부동산 투자를 국제 고객에게 상대적으로 저렴하게 만들 수 있습니다.

U. S. 연방 세법은 비거주자에 대해 60,000 달러의 재산세 면제와 거주자에 대한 2 백만 달러의 사망 만 허용합니다. 배우자가 미국 거주자이거나 자산이 QDT (Qualifying Domestic Trust)로 전환 된 경우에만 추가 공동 배우자 공제가 허용됩니다. 이러한 문제를 피하기 위해 다른 고려 사항과 함께 고객은 간접적으로 관리되는 외국 법인에 부동산을 판매하여 부동산 세를 피하고 소득세를 최소화 할 수 있습니다.

부동산 취득의 경우, 간접적으로 관리되는 외국 법인의 창설을 통해 국제 고객이 구매함으로써 큰 ​​이익을 얻을 수 있습니다. 이를 통해 가족은 미국 부동산에 자산을 포함하는 다양한 포트폴리오를 유지하면서 미국 과세 시스템을 피할 수 있습니다.

고객은이 방법으로 부동산 세를 피함으로써 외국 법인과 관련된 연방 법인 소득 세율이 상쇄 될 수 있는지 고려해야합니다. 개인 소득세 목적으로 장기 자본 이득 세율은 15 %로 설정됩니다.

자선 기부

자선 기부는 미국에서 세금 공제를 통해 권장됩니다. 자격을 갖춘 자선 단체의 큰 목록은 IRS 간행물 78, 자선 단체 누적 목록에서 찾을 수 있습니다. 국제 고객이 이러한 자선 단체에 친절을 기부 할 정도로 친절하다면, 미국 정부는 또한 거주자의 신분에 관계없이 기부자의 조정 총소득 (Gross Adjusted Gross Income)의 30 ~ 50 %까지 감면 혜택을 줄 수 있습니다.

결론

국제 고객은 종종 복잡하고 특별한 문제에 직면합니다. 따라서 그들은 일류 틈새 공급자의 소규모 팀의 이점을 누릴 수 있습니다. 자산 배분을 최적화하기 위해 고문은 국제 고객이 먼저 거주 결정을 계획하고 이해하도록 도와야합니다. 국제 고객은 투자 다각화, 해외 계정 및 연금 계획의 구조화, 그리고 미국 부동산 시장 조작과 연계 된 세제 전략의 혜택을 누릴 수 있습니다. 자산 관리자는 자산을 보호하고 전 세계의 자산을 확대하기 위해 창조적 인 재무 자문 서비스를 찾는 국제 고객을 활용해야합니다.