통신 업계에 폭 넓은 노출을 모색하는 투자자는 ETF (Telecommunications-Traded Fund) 또는 뮤추얼 펀드 중 하나 인 통신 산업 지수 펀드를 선택할 수 있습니다. 업계에서 광범위하고 수동적 인 투자를위한 더 나은 수단을 결정하기 위해 비슷한 뮤추얼 펀드와 ETF를 직접 비교하여 의사 결정 과정에 도움을줍니다.

다음은 BlackRock이 제공하는 ETF와 뱅가드의 뮤추얼 펀드 중 가장 인기있는 통신 펀드 중 두 가지를 비교 한 것입니다.

미국 iShares. Telecommunications ETF

Blackrock은 iShares US를 출시했습니다. 2000 년에 전기 통신 ETF (NYSEARCA : IYZ IYZiSh US Telecom28.26-0.81 % Highstock 4. 2. 6 로 창설)에 따라, 2016 년 2 월 현재 약 4 억 6,500 만 달러 총 자산에서. 그것은 가장 널리 개최되고 적극적으로 거래되는 통신 산업 ETF 중 하나입니다. 이 ETF는 시장 다우 존스 다우 존스 미국을 추적합니다. 통신, 위성 및 통신 서비스 제공 업체에서 추출한 약 2 다스의 주식으로 구성된 Telecommunications Index를 선택하십시오. 기금은 일반적으로 기본 지수에 포함 된 주식 또는 지수의 주식을 나타내는 예탁 증서에 최소 90 % 투자됩니다.

AT & T, Inc. (HighStock 4. 2. 6

와 함께 만든 TAT & T Inc. 86-132 % )와 Verizon Communications Inc. NYSE : VZ VZVerizon Communications Inc. 53-3. 99 % Highstock 4. 2. 6 로 작성)는 AT & T가 12를 차지하면서 거의 동일한 비율로 보유한 상위 2 개 포트폴리오 보유 기업입니다. 17 %의 포트폴리오와 Verizon이 12. 07 %를 차지합니다. 다른 5 대 보유 기업은 T-Mobile US, Inc. (NASDAQ : TMUS TMUST-Mobile US Inc55.54-5.72 % Highstock 4. 2. 6 로 창안), CenturyLink, Inc (NYSE : CTL CTLCenturyLink Inc16.67 + 1.83 % Highstock 4. 2. 6 ) 및 Level 3 Communications, Inc. (NASDAQ : LVLT) 종합하면, 상위 5 개 지분이 전체 포트폴리오의 41. 87 %를 차지합니다. 연간 포트폴리오 회전율은 49 %입니다.

미국 iShares의 비용 비율. 텔레 커뮤니케이션 ETF는 0.43 %로 카테고리 평균 0.36 %보다 약간 높습니다. 펀드는 2. 04 %의 배당 수익률을 제공합니다. 펀드의 5 년 평균 연간 수익률은 7.9 %이며 카테고리 평균 인 6.38 %를 능가합니다. Morningstar는이 ETF를 수익률 평균 이하로 평가하고 5 년 단위로 계산하여 위험도 평균 이상으로 평가합니다.

Vanguard Telecom Services Index Adm

Vanguard는 2005 년 Vanguard Telecom Services Index Adm (VTCAX)을 시작했습니다.이 펀드는 2016 년 3 월 현재 총 자산이 10 억 달러입니다. 이 뮤추얼 펀드는 MSCI U를 추적합니다.S. Investable Market Index / Telecommunication Services 25/50은 약 30 개의 주식으로 구성된 벤치 마크 지수로 미국의 전반적인 성과를 나타냅니다. - 통신 업계에 상장 된 회사. 펀드는 지수에 포함 된 주식을 인덱스 자체와 동일한 비율로 보유합니다.

이 뮤추얼 펀드는 iShares ETF와 동일한 상위 5 개 보유 지분을 가지고 있지만 AT & T는 포트폴리오의 25 %를 차지하고 버라이존은 24. 46 %를 차지하는 다양한 포트폴리오 비율을 가지고 있습니다. 수준 3 통신은 4.9 %의 투자 자산에서 3 위를 차지했으며 CenturyLink는 4.8 %, T-Mobile은 3.98 %를 각각 기록했습니다. 이 포트폴리오에는 집중 위험이 훨씬 더 많으며 상위 2 개 지분은 전체 포트폴리오의 거의 절반을 차지합니다. 포트폴리오 회전율은 상대적으로 18 % 낮습니다.

뱅가드 펀드의 비용 비율은 카테고리 평균 인 1.41 %에 비해 0.1 %로 매우 낮습니다. 펀드의 배당 수익률은 38 %입니다. 펀드의 5 년 평균 연간 수익률은 9. 54 %로 카테고리 평균 인 6. 15 %를 크게 능가합니다. Morningstar는 평균 위험과 평균 수익으로이 펀드를 5 년 기준으로 평가합니다.

장점 및 단점

ETF와 뮤추얼 펀드는 상대적으로 장점과 단점이 있습니다. 뮤추얼 펀드의 주요 장점 중 하나는 주식은 일반적으로 수수료없이 구입할 수 있다는 것입니다. ETF는 보통 주식과 마찬가지로 거래소에서 거래되며 거의 항상 수수료 수수료를 지불해야합니다. 그러나 ETF는 하루 종일 자유롭게 거래되기 때문에 유동성이 높지만 뮤추얼 펀드는 일일 종가에서만 매매됩니다. 또한 ETF는 양도 소득세를 발생시키는 사건이 적게 발생한다는 점에서 세금 혜택을 제공합니다. 그러나 투자자가 세금 혜택이있는 계좌에서 뮤추얼 펀드를 매매하는 경우 해당 세금 혜택이 무효화 될 수 있습니다.

패시브 인덱스 펀드의 비교에서 일반적으로 ETF는 평균적으로 비용 비율이 현저히 낮기 때문에 전반적으로 우위를 차지하는 경향이 있습니다. 텔레콤 ETF의 평균 비용 비율은 0.36 %이며, 텔레콤 뮤추얼 펀드의 평균 비용 비율은 1.41 %입니다.

그러나 두 가지 펀드를 비교해 보면 뱅가드 뮤추얼 펀드가 확실한 우승자로 나타납니다. 우선, 그것은 Blackrock ETF보다 훨씬 낮은 사업 비율을 가짐으로써 일반적 규칙에 반하는 것이며, 0.1 % 대 0.43 %입니다. 뱅가드 뮤추얼 펀드는 또한 포트폴리오 전환율이 18 % 대 49 %로 낮습니다. Morningstar는 평균 위험 등급으로 Blackrock ETF의 평균 위험 등급보다 높습니다. 마지막으로, 뮤추얼 펀드는 ETF의 수익률 인 7. 59 %에 비해 5 년 평균 수익률이 9. 54 %이며, 배당 수익률이 3보다 높은 것으로 나타났습니다. %.