2016 년의 시장 환경은 지금까지 상당히 휘발성이있는 것으로 나타났습니다. 투자자들은 세계 경제와 중앙 은행의 완화 금융 정책의 효과에 대해 점점 더 걱정하고 있습니다. 최근 세계 경제의 불확실성을 감안할 때, 유틸리티 및 필수 소비재와 같은 방어 부문이 그렇게 잘 해왔다는 것은 그리 놀라운 일이 아닙니다. 이들 섹터는 예측 가능한 현금 흐름이있는 산업에서 높은 배당 수익률을 유지하면서 낮은 베타 주식을 투자자에게 제공하기 때문에 방어적인 것으로 간주됩니다. 유틸리티 기업은 소비자 신뢰도에 따라 총 수요가 격렬하게 변화 할 수있는 다른 분야와 달리 대부분의 사람들이 없이는 가지 않는 것을 선호하는 필수 서비스를 제공합니다.

AD:

또한 유틸리티 분야는 2 월 중 5 개월 만에 최고 수준을 기록한 미국 주택 착공의 증가로 도움을 받았다. 기공의 5.2 % 증가는 공익 사업체가 제공해야 할 100 만 개 이상의 새 주택이 있음을 의미합니다. 이러한 요소들은 유틸리티 업종이 시장 대비 10 % 이상 초과 상승하는 데 기여했습니다. 현재까지 S & P 500 유틸리티 섹터는 12.2 % 상승한 반면 S & P 500 지수는 전체적으로 1.7 % 상승했다.

평균 투자자가 특이한 위험을 초래하지 않으면 서 공공 부문에 대한 노출을 얻는 가장 좋은 방법은 상장 자금 (ETF)을 이용하는 것입니다. 그러나 모든 ETF는 동일하게 생성되지 않습니다. 모든 투자와 마찬가지로 투자자는 투자 여부를 고려할 때 개별 ETF의 다른 요소와 함께 수수료 구조 및 유동성을 고려해야합니다.

2016 년 최고 실적 유틸리티 ETF

AD:

Proshares Ultra Utilities ETF (NYSEARCA : UPW

UPWPrSh Ultr Utlts50.90-1.01 % Highstock 4. 2. 6 로 작성)는 2 배 레버리지 다우 존스 US 유틸리티 지수의 수익률을 추적하고자하는 ETF. 그것은 1. 92 %의 배당 수익률과 0.95 %의 순 사업 비율을 제공합니다. 이는 다른 유틸리티 ETF와 비교할 때 상당히 매력적입니다. 또한 UPW의 일일 평균 거래량은 3, 190으로 매우 낮아 투자자들에게 다소 큰 유동성 위험을 안겨줍니다. 그러나이 제품의 레버리지 특성으로 인해 UPW는 올해까지 다른 모든 유틸리티 ETF를 능가하여 YTD가 27.2 % 상승했습니다. 변동성이 적고 유동성이 적은 투자자들을 위해 First Trust Utilities AlphaDEX 펀드 (NYSEARCA : FXU

FXUFstTr ET AlDex27.15-0.06 % Highstock 4. 2. 6 ) 및 유틸리티 선택 섹터 SPDR 펀드 (NYSEARCA : XLU XLUSel Sct Utlts55.00-38.8 % Highstock 4. 2. 6 로 만든)가 최상의 옵션을 제공합니다. 함께 그들은 올해 FXU가 XLU를 0보다 약간 웃돌 았으며 올해는 14 % 이상을 높이 평가했습니다.5 %. FXU의 뛰어난 성과는 FXU가 추적하는 StrataQuant Utilities Index의 독점적 인 투자 전략 때문일 수 있습니다. StrataQuant Utilities Index는 판매 대 가격, 1 년 매출 증가, 가격 책정 및 자산 반환과 같은 여러 가지 성장 및 가치 요인을 사용하여 Russell 1000 지수에서 유틸리티 주식을 순위 지정합니다. 하위 25 %의 종목이 제거되고 상위 75 %의 종목이 StrataQuant 유틸리티 지수에 추가되고 최고 순위의 종목이 지수에서 상위 등급을받습니다. 이 복잡한 투자 전략으로 인해 FXU는 0.66 %의 비용 비율을 가지며 평균보다 약간 높습니다.

비용이 가장 염려되는 부분이라면 XLU를 살펴보십시오. XLU는 S & P 500 유틸리티 지수의 성과와 밀접한 상관 관계가있는 수익률을 제공하려고합니다. 그러나 XLU는 FXU의 3.66 %의 수익률에 비해 43 %의 약간 낮은 배당 수익률을 보입니다. 어느 쪽이든, 유틸리티 부문에 대한 투자를 얻으려는 투자자는이 ETF 중 하나에서 잘 운영 될 것입니다.

2016 년 최악의 실적을 기록한 유틸리티 ETF 미국의 유틸리티 회사들이 미국 시장을 능가하는 동안 해외의 그들의 구성 원들은 동일한 성공을 거두지 못했습니다. 꾸준히 개선되고있는 국내 경제와 강한 달러로 미국의 금융 시장은 외국인들의 순 투자 증가를 보았습니다. 당연히, 부정적 금리와 같은 경제 요인 및 통화 정책으로 인해, 많은 외국인 투자가들이 스스로 미국 시장을 선호합니다. SPDR S & P 국제 유틸리티 섹터 ETF (NYSEARCA : IPU)와 WisdomTree Global 전 미국 유틸리티 펀드 (NYSEARCA : DBU)와 같은 국제 시장에만 투자하는 ETF가 올해에 그런 성과를 거두었습니다.

IPU의 상위 3 개국은 영국, 일본 및 스페인으로, DBU는 주로 영국, 캐나다 및 이탈리아에 투자하고 있습니다. 합리적인 비용 비율은 0.4 %와 0.50 %이며 배당 수익률은 각각 3.64 %와 3.66 %입니다. 두 회사 모두 올해 2 % 미만의 불투명 한 수익을 올렸지 만 투자자들에게 국제 전력 회사에 대한 큰 관심을 보이고 있습니다. 반면 IPU와 DBU는 평균 거래량이 매우 낮기 때문에 투자자가 투자를 선택하면 투자자는 이러한 투자 수단의 유동성 리스크를 기록해야합니다.

결론

유틸리티 시장은 이러한 시장 변동성이 계속되면 좋은 투자가 될 것입니다. 유틸리티 ETF는 투자자들에게 하나의 유틸리티 회사 만 투자 할 수있는 훌륭한 대안이 될 수 있지만 위험도 있습니다. 비용과 유동성은 투자 할 때 항상 고려해야 할 두 가지 중요한 요소이며 위에 나열된 유틸리티 ETF의 많은 거래량이 적습니다.