다양한 ETF 포트폴리오가 완벽하게 이해되지만 시장 타이밍 전략은 관리하기가 어려울 수 있으며 종종 비효율적 인 진입 및 퇴출을 초래하여 평범한 결과를 산출합니다.

적절한시기에 구매하는 것이 중요하지만 잘못된 시간에 팔아도 쉽게 시장에 노출되어 수년간 축적 된 이익을 버릴 수 있습니다. 월 스트리트 전문가들은 수십 년간 보유하고있는 광범위한 ETF가 손실을 낳지는 않는다고 주장하지만 투자자들에게 그들이 매수 후 3 ~ 5 년 동안 썩은자를 붙잡는다고 느끼지 못한다고 말하지는 않습니다. 2008 년 사고로 실현 된 미실현 손실액이 29 조 달러 이상인 메인 스트리트 투자자에게 물어보십시오.

현대의 전자 환경에서 예기치 못한 기회를 이용하고 위험을 피하면서 가장 경험이 많은 참가자에게 마켓 타이밍이 어려운 이유를 이해하는 데서 시작되는 상당한 노력이 필요합니다. 그러나 이러한 위험 요소를 성공적으로 탐색하는 ETF 투자자는 가장 어려운 시장 상황에서 평화롭게 잠을 자고 평생을 얻으므로 노력은 가치가 있습니다.

ETF 투자자들이 시장 타이밍이 어려운 세 가지 이유를 살펴 보겠습니다. 이러한 각로드 블록은 자본을 보존하고 향상된 타이밍 기술을 구축하는 고전적인 기법을 통해 극복 할 수 있습니다. 이 솔루션은 매주 또는 매월 검토를 통해 포트폴리오에 더 많은 관심을 기울이는 것처럼 쉽거나, 모든 것을 판매하고 할당 및 노출을 처음부터 새로 시작하는 것만 큼 힘들 수 있습니다.

상관 관계의 힘

ETF 구매자들은 수년 동안 꾸준히 이익을 얻을 수있는 타겟 노출을 구매하고 있다고 생각합니다. 광역 기반의 인덱스 펀드조차도 부동산 투자 설명서에 맞지 않는 구성 요소를 필터링하면서 시장을 세분화하는 한편 소유주는 고유 한 특성을 활용할 수 있습니다. 그러나 현대 시장은 빈번하게 높은 상관 관계를 맺고 있습니다. 증권과 펀드의 폭 넓은 바구니가 고정되어 있으며 포트폴리오에있는 펀드 펀더멘털이나 기술보다는 통화와 채권의 단서를 자주 사용합니다.

이러한 불안정한시기를 지키는 것은 거의 불가능합니다. 즉, 중국, 유럽 또는 기타 다른 장소에서 발생하는 일이 거의 없기 때문에 일주일에 완벽하게 건전한 ETF를 구입하고 다음 주에 내파울 수 있음을 의미합니다. 당신이 복용하고 있다고 생각한 노출. 상관 관계가 위 / 아래에서 똑같이 잘 작동하면 장기적인 결과는 균형을 이루지 만, 하락 시장을 특징 짓는 상승하는 CBOE 시장 변동성 지수 (VIX) 수준의 부산물입니다.높은 상관 관계 기간을 통한 옵션을 통한 헤지 옵션은 포트폴리오 구성 요소에 대한 가격 조치를 관리하는 대신 상관 이벤트를 타이밍해야하는 강력한 솔루션을 제공합니다. S & P500은 주요 펀드 노출을 포함하는 다양한 포트폴리오에서 리스크를 관리 할 수 ​​있으며, 스토 링 플레이는 광범위한 접근 방식 대신 개별 펀드와 일치 할 때 가장 효과가있는 또 다른 접근 방식을 제공합니다.

로테이션의 힘

투자자들은 시간이 지남에 따라 넓은 평균을 능가 할 것으로 예상되는 포트폴리오를 구축합니다. 그러나 너무 많은 기금이나 높은 상관 관계 수준을 나타내는 기금에 노출을 쌓아서 결과를 훼손 할 수 있습니다. 즉, 하나가 다운되면 관련성이있는 다른 사람들도 노출됩니다. 시장은 과매 체결 될 때까지 일련의 섹터를 선호하는 순환 프로세스를 통해 선행 및 후행 섹터를 구축하기 때문에 이는 중요한 타이밍 문제입니다. 그런 다음 이들 그룹을 매각하여 자본금을 비 웁니다. 그러면 자본은 평가 식량 체인 아래로 내려갑니다. 이 회전 동력은 모든 시간 틀에서 전개되어 ETF 투자자에게 포지션 거래자와 동등한 영향력을 행사합니다. 매주 또는 매월 주기로 설정된 기술 오실레이터를 활용하여 구매하기 전에 의도 된 투자의 상대 강도 또는 약점을 측정하여 주소 회전을 수행합니다. Stochastics은 5, 3, 3으로 설정되고 Wilder 's RSI 14는 노출 전에 추가 단계를 취하는 한 똑같이 작동합니다.

장기 과매도 ETF를 매수할 경우 매주 또는 매월 매도 압력이 사라질 때까지 기다렸다가 가격이 거래 범위 내로 떨어질 때까지 기다리십시오. 장기 overbought 장기 ETF를 구입하는 경우, 몇 가지 또는 전혀 pullbacks없이 급속한 가격 상승 후 입력하지 마십시오. 대신, 조정이나 거래 범위가 몇 주에서 몇 달 동안 지속될 때까지 기다려야 수익을 내면서보다 유리하게 입장 가격을 설정할 수 있습니다.

감정의 힘

우리는 냉담한 투자자가되어 스프레드 시트와 가격 차트를주의 깊게보고, ETF를 살 최적의시기를 골라 내고 유익한 결론을 내릴 수 있도록 관리합니다. 그러나 우리는 가난한 시간에 우리의 훈련을 제쳐두고 사운드 포트폴리오에 자리가없는 자금을 사거나 좋은 자금을 버리는 감정적 인 동물입니다. 가격 행동이나 말하기의 머리가 우리를 공포에 빠뜨리며 미친 듯이 빠져 나오려고하기 때문에 모든 비용.

또한 금융 시장에 관해서 우리는 다른 사람을 신뢰하는 경향이있어 투자 전문가가 결정을 내릴 수 있습니다. 다른 사람이 그것을 좋아하기 때문에 산업 또는 아이디어를 사랑하는 것은 위험 할 수 있습니다. 특히 소유권의 위험을 이해하지 못하는 경우에는 특히 위험 할 수 있습니다. 테이블을 두드리는 남자 또는 여자가 큰 지분을 소유하고 편견없는 분석을 제공하기보다는 보안을 이야기하기 때문에 미디어 기반 구매로 항상 이런 일이 발생합니다.

수익성있는 ETF 포트폴리오는 정서적 통제가 필요하며 구매시 예상대로 성과를 낼 수 있습니다. 많은 투자자들은 포트폴리오에 대해 잊어 버렸을 때이 통제를 행사하고 있다고 말하면서 손익 계산서를 미개봉 상태로두고 먼지를 쏟아 붓을 수 있다고 생각합니다.그러나 이러한 인식 부족은 피터 원칙을 촉발 시켜서, 너무나 늦어서 건전한 치료 조치를 취할 수 없을 때 높은 변동성이있는 기간에 반응하도록 강요합니다.

귀하의 시간대가 몇 개월이 아니라 몇 년 후에 측정 되더라도 계속 정보를 얻으십시오. 현재 시장을 움직이는 힘과 자금이 얼마나 잘 반응하고 있는지 파악하십시오. 광범위한 벤치 마크와 비교하여 실적이 낮은 것을 포함하여 조기 경보 신호를 조심하십시오.

결론

ETF 투자자는 스프레드 시트 또는 가격 차트와 관련이없는 여러 가지 이유 때문에이 인기있는 상품이 이동할 수 있기 때문에 시장 타이밍이 어렵습니다. 투자자 심리학은 사전 계획되고 신중하게 시간 관리되는 자세 관리를 따르기보다는 가능한 최악의시기에 감정적 인 의사 결정을 장려하는 추가적인 역할을합니다.