글로벌 주식 시장은 2016 년 첫 11 주 동안 테마파크를 닮았으며, 시작 지점으로 돌아 오는 길에 딥, 롤 및 상승이있었습니다. 2016 년 첫 6 주 동안 S & P 글로벌 광역 시장 지수는 11. 8 % 하락했습니다. 유가가 회복되고 미국 경제 지표가 개선되어 세계 최대 경제 불황의 우려가 완화되면서 5 주 동안 12 %가 증가했다.

유가의 회복은 3 월 18 일 끝난 5 주간의 급격한 글로벌 주식 가격 회복에 의미있는 요소였습니다. 따라서 에너지 ETF 가운데 2016 년까지의 최우수 및 최악의 수익률 3 월 18 일까지 ETF가 포트폴리오 관리에 사용될 수있는 방법과 관련 위험에 대해 설명합니다.

# 1 최고 출연자 : 구겐하임 캐나다 에너지 수입 ETF - 15. 6 % YTD Return

- 구겐하임 펀드 투자 자문 회사 (Guggenheim Funds Investment Advisors LLC)가 2016 년 3 월 기준으로 사업 비율이 0.7 % 인 구겐하임 캐나다 에너지 수입 ETF (NYSEARCA : ENY

ENYClaymore Tr 28. 79 + 2 S & P / TSX 고소득 지수의 투자 결과를 추적 할 수 있도록 고안되었습니다 (High Stock 4. 2. 6 93 % ). 이 지수는 약 40 개의 보통주와 토론토 증권 거래소에 상장 된 캐나다 로열티 트러스트로 구성되며 배당 수익률은 일반적으로 크기 및 유동성 요구 사항을 충족하는 에너지 부문에서 1.5 ~ 2 %보다 높습니다. 3 월 중순까지 ENY의 YTD 총 수익은 수수료 기준으로 158 벤치 마크 포인트에 미치지 못했습니다.

# 2 최우수 연기자 : 시장 벡터 Unconventional Oil & Gas ETF - 9. 4 % YTD 수익률

Van Eck Associates Corporation에서 제공, 3 월 현재 54 %의 비용 비율 2016 년, 구겐하임 캐나다 에너지 수입 ETF (뉴욕 증권 거래소 : FRAK

FRAKVanEck Vct Unc15.91 + 4.01 % Highstock 4. 2. 6 로 창설 됨)는 시장의 투자 결과를 추적하도록 설계되었습니다 Vectors Global Unconventional Oil & Gas Index는 비 전통적인 석유 및 가스 자산으로부터 50 % 이상의 매출을 창출하거나 50 % 이상의 자산을 보유한 거의 70 개 회사로 구성됩니다. FRAK의 YTD 총 수익은 수수료를 받기 전에 3 월 중순까지 단일 벤치 마크에 의해 그 벤치 마크보다 뒤졌다. 투자자 지 (equity) : ETF는 특정 기대를 위해 포트폴리오를 조정하는 효과적인 방법이 될 수 있습니다.

특정 시장 부문의 수익을 모방하도록 설계된 ETF 중에서 선택의 여지가 많이 있습니다. 이러한 이유로 ETF는 핵심 / 위성 접근 구조의 효과적인 요소가 될 수 있습니다. 예를 들어, 2016 년 초반에 금리와 유가에 대한 투자자의 기대가 상대적으로 높은 배당 수익률을 가진 중대형 에너지 주식에 대한 긍정적 인 전망을 뒷받침했다면 그 투자자는 ENY를 포함하여 배당에 중점을 둔 ETF 수에 상관없이 위성 포트폴리오.특정 전망을 추구하기로 결정한 후에는 ETF가 추적하고자하는 지수를 이해하고, 그 지수가 투자자의 전망과 어떻게 일치 하는지를 결정하고, 지수를 추적 할 때 ETF의 성공 여부를 평가 / 모니터해야합니다.

# 2 최하위 출연자 : InfraCap MLP ETF - -13. 3 % YTD Return

InfraCap MLP ETF (NYSEARCA : AMZA

AMZAInfraCap MLP8.41 + 0.72 % )는 Virtus ETF Advisers LLC가 제공 한 것으로, 2016 년 3 월 1 % > 2.6 6 )는 천연 자원과 그 부산물 (주로 원유, 천연 가스 및 정제 석유 제품)을 수집, 수집, 처리, 운송 및 저장하는 중류 MLP에 중점을 두도록 고안된 적극적으로 관리되는 ETF입니다. ), 일반적으로 에너지 제품의 소유권을 취하지 않고. 중류 MLP는 또한 에너지 제품 및 이와 관련된 물류 서비스의 마케팅을 포함하여 부수적 인 사업을 운영 할 수 있지만 일반적으로 에너지 제품의 광업, 생산 또는 유통에 종사하지는 않습니다. AMZA는 안내서에서 벤치 마크 지수가 없음을 확인합니다. # 1 최하위 출연자 : Direxion Daily S & P Oil & Gas Exp. & Prod. 황소 3X ETF - -14. 9 % YTD 수익률

2016 년 3 월 현재 Rafferty Asset Management LLC에서 제공 한 비용 비율은 0.98 %이며, Direxion Daily S & P Oil & Gas Exp. & Prod. Bull 3X ETF (뉴욕 증권 거래소 : GUSH

GUSHDx Dly S & P Oil 30.09 + 12.49 % Highstock 4. 2. 6 로 작성)는 레버리지 ETF로, 매일 S & P Oil & Gas 탐사 및 생산 선택 산업 지수의 수익률. 이 지수는 최소 시가 총액 및 유동성 요건을 충족하는 국내 기업을 포함하며 석유 및 가스 탐사 및 생산 회사로 분류됩니다. S & P 석유 및 가스 탐사 및 생산 선택 산업 지수의 3 배는 3 월 18 일까지 6.4 % YTD 수익률로 -14와 큰 차이가 있습니다. GUSH가 전한 9 % YTD 수익. 그러나 GUSH는 매일 명시된 목표를 달성하기 위해 설계되었으므로이 비교를 사용하여 추적을 평가할 수는 없습니다. 특히 2016 년의 처음 11 주 동안과 같이 극단적 인 상황에 따라 복리 효과가 나타나기 때문에 결과는 누적 기준에서 목표와 크게 다를 수 있습니다.

투자자 테이크 아웃 : 적합성과 적합성을 결정하기위한 근면성이 중요합니다.

AMZA와 GUSH는 각각 ETF 투자자에게 중요한 고려 사항을 제시합니다. 위에서 상세히 설명한 4 가지 펀드 중 AMZA는 인덱스 펀드가 아니기 때문에 유일하다. 즉, 동급의 수동 지수 ETF보다 비용이 많이 든다. 실제로, 2016 년 3 월 현재 AMZA의 1. 1 % 사업 비율은 모든 에너지 ETF 중 가장 높았습니다. 그것이 인덱스 펀드가 아니기 때문에 투자자는 특정 인덱스를 추적하는 ETF보다 AMZA의 실적에 대한 기대치를 개발하기 위해 더 많은 연구를 수행해야 할 것입니다.

반면에 GUSH는 모든 인덱스 펀드가 평등하게 생성되는 것은 아니라는 것을 보여줍니다. 투자자와 고문은 포트폴리오에 ETF를 배치하기 전에 신중성을 신중하게 평가해야합니다.레버리지 ETF는 일일 실적 추적에 중점을두고 있기 때문에 특별한 처리가 필요합니다. 또한 복합성으로 인해 장기간 추적 수익에 상당한 변동성이 생기기 때문에