소형주로 다각화하는 것이 현명합니까? 확실히 간단합니다. 그러나 일이 거의 그렇게 간단하지 않고, 경고 나 뉘앙스를주의하지 않고 대답을하고 실행하면 아마 큰 실수가 될 수 있습니다.

전문가의 말

시장은 단기간에 높은 잠재력을 가지고 있다고 생각합니다. 얼마나 단기? 나는 모른다. (관련 독서는 단기 거래 마스터하기 를 참조하십시오.) 누구도 시장 시간을 정할 수 없습니다. 그러나, 나는이 황소 실행이 장기간의 기록적인 저금리로 인한 결과라고 생각하며, 이는 부채 증가로 이어졌다. 금리가 상승하고 부채가 더 비싸게되면 주식이 고갈 될 것입니다. 정부 부채는 대략 17 조 달러, 민간 부채는 45 조 달러가 풀어야한다는 것을 명심하십시오. 대규모 부채를 상환해야 할 때 경제가 유기적으로 그리고 지속적으로 성장할 수는 없습니다. 가용 자본의 높은 비율은 사업에 재투자되기보다는 부채 상환으로 이동해야합니다. (관련 독서는 모든 투자자가 알아야 할 시장 타이밍 요령 및 규칙 참조)

재미있는 것은 아마도,하지만 그것은 무서운 부분이 아닙니다. 워렌 버핏 (Warren Buffett), 빌 게이츠 (Bill Gates), 빌 그로스 (Bill Gross)는 최근 주식과 채권 상태에 대해 CNBC에 모든 언급을 털어 놓았다. 이것은 Buffett만큼이나 중요하지 않다고 말할 수 있습니다. 그러나 이것은 줄 사이를 읽지 않는 경우에만 해당됩니다.

버핏에 따르면, 금리가 5 년에서 10 년 동안 낮게 유지된다면 주식은 현재 매우 싸다. 금리가 상승하면 과대 평가 될 것입니다. 표면 아래에서이 의견을 고려하면 단순히 주가가 과대 평가되었다는 것을 의미합니다. 금리가 영원히 낮게 유지되는 경우에만 그렇지 않을 수 있습니다. (관련 읽기에 대해서는

양적 완화가 초 인플레이션으로 이어지는 이유 ) 게이츠는보다 직접적으로 낮은 금리가 레버리지와 버블 위험을 제기한다고 말했다. 그로스는 주식과 채권에 대한 슈퍼 사이클이 끝나고 있다고 말했다.

Small-Cap Stocks의 미래

그렇다면이 모든 것이 Small-Cap 주식에 어떻게 적용됩니까? 지난 6 년 동안 대부분의 소형주가 잘 수행되었습니다. 높은 위험 / 투기성 주가는 강세장에서 우위를 점하기 때문에 이는 의미가 있습니다. 작년 한 해 동안 소규모 생명 공학 주식을 살펴 보자. (관련 자료는

Galena Biopharma가 투자자를 실망시킬 수있는 4 가지 방법을 참조하십시오.) 시장이 바뀔 때, 파도에 탔던 소형 주식의 대부분은 스스로를 방어해야합니다. 다시 말하면 지속 가능한 주식 가격 상승을 기대한다면 확실한 상승 잠재력이있는 입증 된 사업이어야합니다. 관련 도서는

2015 년 상위 소형주를 참조하십시오. ) 이러한 상황을 감안할 때, 소액 자본에 노출 된 뮤추얼 펀드 나 ETF (exchange-traded fund)를 구입할 수는 없으며 앞으로 수년간 좋은 일이 일어날 것으로 기대합니다. 이 글을 읽으면서 우리는 변화하는 경제 환경에 처해 있습니다. 나는 지난 30 년 동안 작은 대문자가 얼마나 큰 성과를 냈는지 보여주는 커다란 차트를 게시 할 수 있었지만, 다음 30 년은 지난 30 년 동안 아무 것도 보이지 않을 것이므로 그것은 무의미하고 잘못된 것입니다. (관련 자료는 소형주에 대한 투자가 대형주에 대한 투자보다 유리한가요?) 소형 대문자 사용법

그것은 모두 나쁜 소식이 아닙니다. 적절한 소형주는 멀티 배거가 될 가능성이 있습니다. 과거에 비해 훨씬 많은 작업이 필요할 것입니다. 첫 번째 규칙은 회사의 SEC 제출 서류입니다. 보도 자료에만 의존하지 마십시오. 회사가 보도 자료를 설득 할 수 있기 때문에 이것은 일반적인 오류입니다. 법에 따라 회사는 사실을 SEC에보고해야합니다. (더 자세한 내용은 :

Hot Stock Picks에 대한 SEC 제출 자료 읽기를 참조하십시오.) 다음 단계는 매출 및 수익이 증가하는지 확인하는 것입니다. 회사가 돈을 잃고 있지만 손실이 줄어들면 긍정적 인 신호가 될 수 있습니다. 돈을 잃는 회사에 대한 투자는 매우 위험한 반면, 회사가 수익을 창출하기 시작하면 잠재력은 매우 높습니다.

평균 투자자가 볼 곳을 넘어서야합니다. 예를 들어, glassdoor를 방문하십시오. co.kr에서 익명의 직원 리뷰를 볼 수 있습니다. 이것은 회사의 문화와 리더십에 대한 내부 모습을 제공 할뿐만 아니라, 때때로 이러한 검토자가 의도하지 않게 (또는 의도적으로) 내부에서 일어나는 일에 대한 중요한 힌트를 포기합니다.

회사의 웹 사이트를 확인하는 것을 잊지 마십시오. 전문적인 외양을 가지고 있습니까? 콘텐츠에 문법 오류가 없습니까? 모든 페이지가 작동합니까? 연락처 정보가 있습니까? 그렇다면 테스트하십시오. 부분적으로 (또는 전체적으로) 온라인 트래픽에 의존하는 회사라면 Alexa 순위를 확인하십시오. 이 사이트는 전 세계적으로 국내에서 어떻게 평가됩니까? 트래픽 증가 또는 감소를보고 있습니까? 사이트에 더 오래 머무르고 더 많은 페이지를 보는 사람들이 있습니까? 거기에서 상위 관리에 대한 연구를 수행하십시오. 그들은 어디에서 왔습니까? 그들은 경험이 있습니까? 그들이 그들의 마지막 벤처에서 성공 했습니까? 그리고 그들이 자기 회사에서 많은 주식을 사는지 보자. 내부자는 작은 캡 주식에 대해 아주 낙관적 인 말을한다. (더 자세한 내용은

기업 구조의 기본

참조)

마지막으로 주식에 대한 베타를 확인하십시오. 그것이 높은 경우에, 당신은 주식에 장시간주의하지 않는 것을 고려해야한다. 휘발성과 감정은 잘 어울리지 않습니다. Small-cap 주식에 투자 할 때 성공의 핵심 열쇠는 한 단어로 요약 할 수 있습니다 : 인내. (자세한 내용은

베타가 주식 시장의 위험을 어떻게 측정합니까? ) iShares Russell 2000

조사를 원하지 않으면 소규모 투자에 투자하고 싶습니다. 이자율이 낮고 소형주가 계속 날아갈 것이라고 생각하기 때문에 넓게 모자를 쓴다. 그런 다음 iShares Russell 2000 (IWM IWMiSh Russ 2000148.78 + 0. 11 % Highstock 4. 2. 6

로 작성).

IWM은 소형주로 구성된 Russell 2000 지수를 추적하는 ETF입니다. IWM의 자산은 30 달러입니다. 920 억에 달하며 하루 평균 약 2700 만 주를 거래합니다. 그러므로, 그것은 매우 유동적이며, 이것은 매우 긍정적입니다. 또한 20 %의 낮은 비용 비율을 가지며, 1. 28 %를 산출합니다. 지난 12 개월 동안 11. 66 % (5/7/15 현재). (자세한 내용은 Russell 2000 지수를 거래하기위한 전략 참조) 연간 보유 회전율은 18 %입니다. 이것은 경영진이 당황하지 않고 필요한 변화를 일으킨다는 것을 보여준다. 이것은 또 하나의 긍정적 인 결과입니다. 단점은 시장이 흔들 리면 경영진이 어떤 일을하든 문제가되지 않는다는 것입니다. 이 ETF는 가치가 떨어질 것입니다.

당신이 스스로 다변화한다면 또 다른 독특한 각도가 있습니다. 채권은 과대 평가 된 것으로 널리 보입니다. 워렌 버핏 (Warren Buffett), 헤지 펀드 매니저, 상인 또는 금융 작가와 이야기하는 것은 중요하지 않습니다. 많은 사람들이 같은 생각을합니다. 그가 최근에 20 ~ 30 년 만기 채권을 매도 할 것이라는 말을 최근에했기 때문에 버핏을 언급했다. 버핏이 어떤 것을 단락에 관해 이야기하는 것은 매우 드뭅니다. 따라서 이것을 명심하십시오. (관련 자료는 기업 금융 안내서 참조)

결론 999 현재의 경제 환경에서 안전하고 안정적인 수익을 찾기 란 거의 불가능합니다. 배당금을 지불하고 시장을 견디기 위해 상대적으로 탄력성이 있다는 것을 입증 한 대형 캡 주식에 비중을 두면서 현금에 약간의 돈을 할당하는 것이 좋습니다. 동시에 잠재력이 큰 작은 대문자에 자본의 일부를 할당 할 수 있습니다. 그들이 강한 경영력을 지닌 건실한 사업체이고 성장하는 산업에 종사하고 있다면, 결국 시장은 더 넓은 시장이 어떻게 행동 하느냐에 관계없이 결국 주가가 높아질 것입니다. (더 자세한 내용은

왜 작은 대문자와 배당금을 합쳐야 하는가 참조)