로보 어드바이저는 몇 년 전부터 인기를 얻고 있으며, 인기를 얻고 있습니다. 최근에 Schwab의 지능형 포트폴리오 (그리고 자원과 영향력)가 소개되면서이 공간은 지난 몇 년 동안 중요한 진화를 보았습니다. 현재 광범위한 온라인 서비스를 제공하는 20 명 이상의 온라인 재정 고문이 있습니다. 시간이 지남에 따라 이러한 도구가 계속 발전 할 것입니다. 그러나 로보 어드바이저의 향후 버전은 어떻게 생겼을까요?

자동화 자산 할당 도구

로보 어드바이저는 핵심 자산으로 자동화 된 자산 할당 도구입니다. 그들은 알고리즘에 의존하고 일반적으로 클라이언트의 데이터 입력 및 일련의 질문에 대한 응답을 기반으로 클라이언트에 대한 자산 배분을 설계합니다. 그들은 여러 개의 교환 거래 펀드 기반 모델 포트폴리오 중 하나에 배치 될 것입니다. 여러 가지면에서 이것은 몇 년 동안 일부 재정 고문이 사용한 턴키 자산 관리 프로그램 (TAMPs)이나 많은 주요 중개 회사에서 제공하는 랩 계정 프로그램과 다른 점이 전부는 아닙니다.

차이점은 로보 어드바이저는 일반적으로 TAMP 프로그램이나 랩 계정보다 비용이 적게 들고, 일반적으로 자산 범위의 15 %에서 50 %에 이르는 수수료가 부과된다는 점입니다. Betterment 및 Wealthfront와 같은 Robo-Advisor는 엄격하게이 유형의 투자 자문을 제공하며 재정적 계획을 제공하지 않으며 부동산 계획 또는 재무 계획과 같은 문제에 대한 컨설팅을 제공하지 않습니다. (자세한 내용은

재무 고문을위한 부동산 계획 수립 참조) 그러나 많은 투자자들에게 로보 어드바이저는 저비용 ETF로 구현 된 저비용 전문 자산 배분을 제공합니다. 많은 밀레니엄 및 신흥 투자자들에게 이것은 그들의 삶의 단계에서 그들의 요구를 충족시킵니다. 이전에는 부유 한 투자자가 금융 상품 판매로 얻은 수익의 전부 또는 일부를 파생시킨 재무 고문에 의존해야했습니다. 이러한 신흥 투자자는 종종 많은 등록 투자 고문 (RIA) 회사가 요구하는 자산 최소 금액보다 낮습니다. 로보 어드바이저는 이전의 많은 DIY 투자자를위한 논리적 인 다음 단계이기도합니다. 자산 배분을 넘어선 서비스

개인 자본은 투자자에게 100 달러에서 2 백만 달러 범위의 투자자에 초점을 맞 춥니 다. 금융 서비스 산업. 그들은 사용자가 계정 집계를 통해 한 곳에서 모든 계정을 볼 수있는 무료 금융 소프트웨어를 제공합니다. (

왜 최고의 금융 고문이 될 수 있는지 .) 이 개인 자본 이외에는 재무 기획자 팀이 있으며 고객은 전화 또는 온라인을 통해 그들과 통신 할 수 있습니다.그들은 전통적인 로보 어드바이저이지만 온라인 금융 조언의 이점과 인간적 접촉을 성공적으로 결합시킨 것 같습니다. (자세한 내용은

로보 - 어드바이저 및 인간 접촉 : 더 좋게

) 로버그 어드바이저는 대부분의 로보 어드바이저가하는 방식으로 투자 조언을 제공하지 않습니다. 오히려 그들의 서비스는 재무 계획에 중점을 둡니다. 처음 299 달러에 한 번 요금을 부과하고 한 달에 19 달러를 청구합니다. 재정 계획자는 은퇴를위한 저축, 비상 자금 조성, 부채 상환, 자산 배분 및 기타 재정 목표와 같은 영역을 포함하는 재무 로드맵을 작성하는 데 도움을줍니다. 그러면 고객은 질문에 대해 지속적으로 계획에 대한 수정을 위해 Learnvest 재무 플래너에 액세스 할 수 있습니다. 참고 : 자신의 관리인과 자산 할당 권장 사항을 구현하는 것은 고객의 몫입니다. 주요 금융 서비스 회사

Betterment, Wealthfront, Learnvest 및 Personal Capital과 같은 로보 어드바이저의 성공은 주요 금융 서비스 회사 중 일부와 일부 금융 고문에게까지 손실되지 않았습니다. 내 생각에, 이것은 진정으로 로보 어드바이저 공간에서 진화의 다음 단계를 대표합니다.

피델리티 인베스트먼트는 Betterment와 Learnvest와의 관계를 형성하여 피델리티의 기관 플랫폼에 대한 재무 고문이 고객에게 두 가지 버전을 제공 할 수 있습니다. Fidelity는 이러한 RIA 중 많은 것을 충족시키지 못할 수도있는 젊은 투자자가 제도적 서비스 그룹 법원에 구금 한 고문을 돕는 데있어 가치를 올바르게 볼 수 있습니다. (자세한 내용은 천년 기술자가 Tech, 소셜 미디어를 투자하는 방법 참조).

이 재무 고문에게 피델리티 제공은 즉각적인 로보 어드바이저 솔루션을 의미합니다. 또한 젊은 고객에게 좋은 조언을 제공 할 수있는 합리적인 수단을 제공하며 경력을 쌓고 부를 상속받을 때 풀 서비스 고객으로 육성 할 수있는 도구를 제공합니다.

뱅가드는 로보 어드바이저 서비스를 시작하는 과정에서 다른 길을 택했습니다. Vanguard의 베타 테스트 단계에있는 동안 $ 4 이상 제공합니다. 50 억의 관리하에 있으며, 재무 고문 팀이 서비스에 직원을 배치합니다. 매우 합리적 인 20 ~ 40의 베이시스 포인트에 대해 투자자는 재정적 계획, 자산 배분 및 지속적인 재조정을 얻습니다. 자신의 입장에 따라 뱅가드는 주로 ETF 및 뮤추얼 펀드를 통해 투자 권장 사항을 이행합니다. (자세한 내용은 다음을 참조하십시오.

베스트 로보 고문

선택 가이드) 기회는 $ 4 훨씬이다. 이미 뱅가드에 투자 한 돈을 가지고 있지만 자신의 투자를 관리하는 투자자들로부터 50 억 달러가 모아졌습니다. 여분의 20 ~ 40 베이시스 포인트 뱅가드가 적립 아주 작은 마케팅을해야했다 추가적인 매출 및 수익을 나타냅니다. 최종 결과는 투자자들이 합리적인 가격으로 매우 견고한 서비스를 받는다는 것입니다. 뱅가드는 더 광범위하게이 서비스를 출시 할 찾고 또한 자신의 기관 영업 그룹이 이미에 판매하고 재정 고문에 의해 사용하기 위해 자신의 로보 서비스의 버전을 제공하는 것을 고려하고있다.

궁극적 인 방해물?

Charles Schwab Corp. (SCHWCharles Schwab Corp. 44.58-0.54 % Highstock 4. 2. 6 와 함께 창설 됨)은 최근 로보 어드바이저 공간에 많은 기대를 모으고 있으며, Schwab 지능형 포트폴리오. 이 서비스는 투자자에게 무료이며 Schwab의 ETF 및 현금 배정을 Schwab 계열 은행에 보관합니다.

건설과 방법론이 혁명적이고 바람직한지 여부는 요점이 아닙니다. 요점은 Schwab은 단순히 크기, 명성 및 마케팅 근육으로 인해 preverbal 800 파운드 고릴라라는 것입니다.

Schwab은 Betterment CEO Jonathan Stein과 Wealthfront CEO Adam Nash의 Intelligent Portfolio에 대한 비판으로 판단 할 때 분명히 신경을 썼습니다.

재무 고문이 로보 어드바이저에게 어떻게 조정할 수 있는지

) Schwab의 주요 포인트는 Schwab의 무료 서비스에 대한 주장은 Schwab이 자신의 ETF 및 Schwab 계열 은행의 현금 배분. 나아가 그들은 (또한 다른 사람들도) 젊은 투자자에게 필수적인 현금 배당이 가져올 수있는 수익에 대한 비판을 비판합니다.










































최종선 Schwab 지능형 포트폴리오 (향후 출시 예정인 기관 포함) 및 Fidelity, Vanguard 및 TD Ameritrade의 개방형 아키텍처 버전의 로보 어드바이저 제품은 로보 어드바이저 공간 발전의 다음 단계를 나타냅니다. Betterment, Learnvest, Wealthfront 및 Personal Capital과 같은 확고한 플레이어는 생존 할 가능성이 있습니다. 그러나 큰 제도적 선수의 출현, 수입 흐름에 관한 새로운 사고 방식, 그리고 인간 재정적 자문가를 경기장에 통합하는 것은 공간이 작동하는 방식을 좌우해야합니다. 기관의 로보 어드바이저는 야구의 농장 시스템과 비슷하게 쉽게 금융 컨설턴트가 미래의 목표 고객을 개발하고 합리적인 비용으로 훌륭한 조언을 제공 할 수있는 곳으로 사용할 수 있습니다. (더 자세한 내용은 온라인 재무 고문이 당신에게 적합한가?

)