물론, 고정 금리 모델은 수익률이 낮고 변수 모델은 가치 하락 가능성이 있습니다. 새로운 급성장 정책은 위험없이 주식을 환수하는 등 두 가지 이점을 모두 제공 할 것을 약속합니다.

LIMRA Insurance Research에 따르면, 색인 된 보편적 생명 보험 보험료는 2014 년에 23 % 증가하여 모든 보편적 생보 보험료의 대부분을 모든 개인 생명 보험료의 52 % 및 20 %로 나타냅니다. 그러나 재정 고문과 개인은 그러한 계획을 고려할 때 지표에 즉각적으로 드러나지 않을 수있는 색인 된 보편적 생명 정책을 고려할 때 몇 가지 위험에 유의해야합니다.

이 기사에서는 재정 고문과 개인이 모두 고려할 때 색인 된 보편적 삶과 관련된 몇 가지 위험을 살펴 보겠습니다.

IUL 정책 이해

색인 된 보편적 생명 보험 정책은 보험 가입자에게 고정 또는 색인 된 계정에 순 보험료의 전체 또는 일부 (경비 후)를 할당 할 수있는 옵션을 제공합니다. 고정 계정은 명시된 이자율로이자를 크레디트함으로써 작동하지만, 인덱스는 0 %의 수익률과 캡 비율 및 / 또는 수익에 대한 참여 한도가있는 기본 지수의 성과를 토대로이자를 계산합니다. (더 자세한 내용은 색인 된 유니버설 생명 보험은 무엇입니까? )

인덱스 노출이 어떻게 형성되는지

보면서 색인 된 보편적 삶의 정책의 역 동성이 좀더 어두워지기 시작합니다. 주식을 철저히 구매하는 대신, 보험 회사는 일반적으로 보험료의 일부분을 사용하여 옵션 계약을 체결하기 때문에 거래 상대방의 위험을 감수하면서 추가 손익을 거둘 수 있습니다.

대부분의 보험 회사는 1 %에서 4 % 사이의 최저 연금율과 약 50 %의 참여율을 제공하지만 일부는 비 보장 비율 인 약 10 %에서 14 % 비숍 컴퍼니 (The Bishop Company LLC) 보고서에 따르면 판매 자료에서 100 % 초과하는 것으로 나타났습니다. 기본 지수가 20 %를 반환하면 보험 계약자는이 대문자를 사용하여 10 %에서 12 %의 수익 만 실현할 수 있습니다. ( 색인 된 유니버설 생명 : 현금, 융통성 및 안전

참조) 잠재적 숨겨진 위험 색인 된 보편적 생명 보험은 스톡 옵션을 사용하는 독특한 역학 관계에 있습니다. Black-Scholes 모형 하에서 스톡 옵션은 다른 지표들 중에서도 금리와 기본 지수의 변동성을 기준으로 책정됩니다.옵션 가격은 시장의 변동성이 높아질 때 증가하여 옵션을 구입할 때 비용을 줄이고 수수료가 높아지거나 매력이 떨어지는 경우가 발생할 수 있습니다.

스톡 옵션의 사용은 또한 일반적으로 시장 수익의 2 ~ 4 %를 차지하는 모든 지수 수익 계산에서 배당을 제거합니다. 이러한 수익률이 없으면 보험 계약자는 벤치 마크 지수보다 낮은 수익을 창출 할 수 있습니다. 이는 장기간에 걸쳐 중요한 고려 사항이며, 작은 비율로 복리 백분율이 큰 차이를 만듭니다. (더 자세한 내용은

Financial Advisor Client Guide : 생명 보험

참조) 마지막으로, 금융 자산의 성과는 시장 타이밍에 크게 좌우됩니다. 예를 들어, 경제 회복기에 IUL을 설립 한 사람은 향후 5 년 동안 풀 캡이 반환 될 수 있지만 2007 년에 정책을 수립 한 사람들은 처음 몇 년 동안 정책을 수립하지 못할 수도 있습니다. 보장 된 고정 율 UL에 비례한다. 고비용 및 기대

대부분의 인덱싱 된 유니버설 생명 보험은 복잡한 파생 포트폴리오를 개발하고 유지해야하기 때문에 비용이 상당히 높습니다. 45 년 동안 15 개의 다른 통신 사업자를 평가 한 한 연구에서 위험에 처한 순수 금액 1 백만 달러 당 누적 보험료는 일반적으로 소비자에게 전달되는 비용 인 UL 정책에 비해 IUL 정책에서 45 % 높습니다.

때로는 이러한 높은 비용이 영업 자료에 종종 제시되는 공격적인 가정에 완전히 반영되지 않을 수도 있습니다. 생명 보험의 포인트가 될 수있는 혜택을 보장하기보다는 현금 가치를 축적하는 것을 기반으로 많은 보험이 판매된다는 사실은 개인에게 IUL을 구입하도록 설득 할 때 연결 해제 및 높은 기대치의 높이를 나타냅니다. (자세한 내용은

생명 보험 증서로 현금 가치가 어떻게 창출되는지

참조) 재무 고문과 개인은 옵션을 평가할 때 이러한 비용과 기대를 잘 알고 있어야합니다. 구속 자질

색인 된 보편적 생명 보험은 많은 어려움을 겪을 수 있지만 고려해야 할 몇 가지 이유가 여전히 있습니다. 합리적인 기대와 함께 적절한 상황에서 사용할 때, 일부 고객은 보증 소득에 크게 의존하지 않으면 더 큰 수익을 얻을 수있는 잠재력을 누릴 수 있습니다. 유연성이 뛰어 나기 때문에 타이밍 관련 여러 이점도 있습니다.

일부 IUL은 라이더를 통해 보증 된 계약 혜택을 제공하기 때문에 일반 계정 제품에 필적하는 보장 혜택을 실제로 제공 할 수 있습니다. 핵심은 문학을 통해 신중하게 읽고 올바른 계산을 사용하여 가정이 정확히 무엇인지 결정하고, 조언자의 가정과 일치하는지, 클라이언트에 대해 그 의미가 무엇인지를 정확하게 결정합니다. (999) 생명 보험 라이더가 귀하의 보험 혜택을 추구하게하십시오.

결론 999 ILE를 구매하기 전에 재무 고문과 개인이 고려해야 할 많은 위험이 있습니다 - 일부 부주의 위험 식별하기 어려운 요소.이러한 정책을 사전에 적절하게 심사함으로써 장기적으로 비용이 많이 드는 계약 체결을 피할 수 있습니다. (더 자세한 내용은

생명 보험을 필요로하는 고객을 돕기위한 팁

참조)