그것은 위치가 커짐에 따라 큰 이윤을 남길 수 있습니다. 무엇보다도, 제대로 수행하면 위험을 증가시킬 필요가 없습니다. 이 기사에서는 긴 직책에서의 피라미드 거래를 살펴 보 겠지만 동일한 개념을 짧은 ​​매출에도 적용 할 수 있습니다.

피라미드에 대한 오해

피라미드는 원래 평균 가격보다 낮은 가격으로 잃는 포지션이 추가되는 전략을 의미하는 "평균 다운"이 아니며 포지션의 평균 진입 가격을 효과적으로 낮 춥니 다 . 피라미드는 실적이 우수한 자산을 최대한 활용하여 수익을 극대화 할 수있는 위치에 추가됩니다. 평균화는 자산이 이미 강점이 아니라 약점을 보여줌으로써 훨씬 위험한 전략입니다. (더 읽으려면
아래로 평균화 : 좋은 생각이나 큰 실수? 참조)

Pyramiding도 위험하지 않습니다. 적어도 제대로 실행되면. 자산이 강세를 보일 때 더 높은 가격이 지불되는 반면 (긴 포지션의 경우), 자산이 역전 될 경우 원래의 위치에서 이익을 침해 할 것이지만, 한 포지션을 취하는 것보다 이익이 더 클 것입니다.

작동 원리

피라미드는 상인이 수익을 창출하고 지속적인 힘의 신호를 보여주는 위치에만 추가되기 때문에 효과가 있습니다. 주식이 새로운 고점으로 떨어지거나 가격이 이전 최저 수준으로 떨어지지 않으면 이러한 신호가 계속 될 수 있습니다. 기본적으로, 우리는 추세의 각 물결에 따라 포지션 규모를 늘림으로써 추세를 이용하고 있습니다.
피라미드는 수익성이 높은 기존 포지션에 추가함으로써 위험을 (최대 손실 측면에서) 증가시키지 않아도된다는 점에서 유용합니다. 원래 추가 및 이전 추가는 새로운 추가가 이루어지기 전에 모두 수익을 표시합니다. 즉,보다 새로운 순위의 잠재적 손실은 이전 항목에 의해 상쇄됩니다. 또한 상인이 피라미드를 구현하기 시작하면 너무 빨리 수익을 얻는 문제가 크게 줄어 들었습니다. 잠재적 인 반전의 모든 징후를 빠져 나가는 대신 상인은 분석력이 강 해지고 반전이 기세의 일시 중지인지 추세의 실제 변화인지 여부를 확인해야합니다. 이것은 또한 상인에게 주어진 기회에 단 하나의 거래 만 할 필요는 없지만 실제로 여러 거래를 할 수 있다는 예지력을 제공합니다.

예를 들어, 하나의 엔트리에 1,000 개의 주식을 하나의 거래로 만드는 대신에, 상인은 500 개의 주식을 먼저 거래하고 그 다음에 더 많은 거래를함으로써 "시장을 느낄"수 있습니다 그것은 이익을 보여준다. 피라미드로 인해 상인은 한 번에 거래 할 수있는 1,000 개의 주식보다 더 큰 포지션으로 끝날 수 있습니다. 3 개 또는 4 개의 항목으로 인해 1,500 개의 주식 또는 그 이상의 포지션이 생길 수 있습니다.이것은 첫 번째 위치가 더 작기 때문에 원래의 위험을 증가시키지 않고 이루어지며 각각의 이전 추가가 이익을 표시하는 경우에만 추가가 이루어집니다. 우리는 이것이 어떻게 작동하는지, 그리고 단지 하나의 자세를 취하고 그것을 타는 것보다 효과가 좋은지에 대한 예를 살펴 보겠습니다.

실제 적용

간단히하기 위해 첫 번째 예를 위해 주식을 거래한다고 가정하고 $ 30,000의 거래 계좌 한도를 갖는다 고 가정 해 봅시다. 우리가 한 무역에서 위험을 감수하고자하는 최대 금액은 우리 계정의 1 ~ 2 %입니다. 달러 기준으로 1 % 최대 정류장을 사용하면 우리는 300 달러의 위험을 기꺼이 감수합니다. 거래가 중단되어 더 이상의 손실이 없어지지 않습니다. 우리는 거래중인 주식 차트를보고 이전 지원 수준이 어디에 있는지 선택합니다. 우리의 중지는 바로 아래에있을 것입니다. 현재 가격이 마지막 지원 수준에서 50 센트 떨어져 있고 작은 버퍼 (55 센트)를 추가하면 545 주 ($ 300 / $ 0.55 = 545)를 인수 할 수 있습니다. 이 숫자를 반올림하고 500 개의 주식 만 가져옵니다. 우리의 위험은 지금 300 달러 이하입니다.

우리는 500 개의 주식을 사서 매달릴 수 있으며 매도 할 때마다 매도 할 수 있습니다. 또는 더 적은 포지션을 사거나 300 개의 주식을 살 수 있습니다. 주가가 계속해서 추세를 보일 경우, 우리는 500 주보다 더 큰 포지션 (따라서 더 많은 이익)을 얻게 될 것이며 주식이 떨어지면 우리는 단지 300 주를 잃게 될 것입니다. 단지 $ 165 ($ 0..55 * 300) 우리가 단지 정적 인 500의 주식 위치를 잡으면 275 달러 ($ 0.55 * 500)와 반대된다.

이제 영국 엔 (GBP / JPY)에 대한 15 분짜리 영국 파운드 차트를 사용한 예를 살펴 보겠습니다. 원은 항목이고 선은 각 연속적인 파도가 더 높아진 후에 우리의 정지 레벨이 이동하는 가격입니다.

그림 1 : 2008 년 11 월 4 일
출처 : ForexYard

이 경우 우리는 새로운 고점에 진입하는 간단한 전략을 사용할 것입니다. 우리의 정류장은 새로운 진입 후 마지막 스윙까지 이동합니다. 정지 가격에 도달하면 모든 포지션이 종료됩니다. 우리의 항목은 155. 50, 156. 90, 158. 10 및 159. 20이며, 역전 후 새로운 최고치로 이동할 때마다 우리 입장에 추가됩니다. 가장 최근의 역 분개는 최저 154. 15, 그 다음 점진적으로 155. 50, 157. 00, 157. 50을 제공합니다. 마지막으로, 우리는 반전을하고 시장은 이전 최고치에 도달하지 못합니다. 이 낮은 가격이 더 낮은 가격으로 내려감에 따라, 우리는 그 가격으로 우리의 모든 지위를 벗어나는 160에서 20으로 주문을 중단합니다. (

가 무역을 누를 때, 운을 누르는 것인가?

)

The Verdict

첫 번째 가격으로 다섯 쌍의 통화 쌍을 살 수 있고 출구까지 잡을 수 있다고 가정합니다 , 또는 원래 3 개 로트를 구입하고 차트에 표시된 각 레벨에서 2 개의 로트를 추가하십시오. 구매 및 보류 전략은 5 x 470 pips 또는 총 2 350pips의 이득을 얻습니다. 피라미드 전략은 (3 x 470) + (2 x 330) + (2 x 210) + (2 x 100) = 2,690 pips의 이득을 가져옵니다. 원래 위험을 증가시키지 않으면 서 이익이 거의 15 % 증가합니다. 이것은 더 큰 원래 위치를 취하거나 추가 위치의 크기를 증가시킴으로써 더 증가 될 수 있습니다. 피라미드 문제 문제는 언젠가는 가격이 "갭"이 나는 시장에서 피라미드로 인해 발생할 수 있습니다. 격차로 인해 주가가 고공 행진하는 상황에 지속적으로 추가함으로써 상인을 위험에 노출시킬 수있는 스톱이 매우 쉽게 끊어 질 수 있습니다. 큰 격차는 매우 큰 손실을 의미 할 수 있습니다.

또 다른 문제는 엔트리간에 매우 큰 가격 변동이있는 경우입니다. 이로 인해 포지션이 "최고 무거운"상태가 될 수 있습니다. 즉, 최신 항목의 잠재적 손실로 인해 이전 항목보다 모든 이익 (잠재적으로 더 많은 이익)이 삭제 될 수 있습니다.
최종 노트

피라미드 전략은 인기있는 시장에서 잘 작동하고 원래의 위험을 증가시키지 않으면 서 더 큰 수익을 창출한다는 것을 기억하는 것이 중요합니다. 증가하는 위험을 방지하기 위해 정류장은 최근 지원 수준까지 지속적으로 이동해야합니다. 가격면에서 큰 격차가있는 시장을 피하고, 시장이 바뀌면 추가 포지션과 개별 스톱이 여전히 이익을 보장하도록 항상 확인하십시오. 이는 귀하의 출품작이 얼마나 멀리 떨어져 있는지를 알게되고 새로운 직책에 대해 훨씬 더 높은 가격을 지불 한 관련 위험을 통제 할 수 있음을 의미합니다. (손실 예방에 대한 자세한 내용은
정지 배치의 논리적 방법

을 참조하십시오.)