비과세 계좌가 아닌 뮤추얼 펀드를 소유하고 있다면 1040을 기입하는 것이 어려울 수 있습니다. 때로는 폼에 규칙과 계산의 협박 배열이 있습니다. 그러나 그렇게되면 세금을 효율적으로 투자 할 수있는 다양한 방법이 있습니다.

주식 기금

우선 주식과 채권 기금의 세금 부채의 차이점을 기록하는 것이 중요합니다. 주식 펀드가 구성 요소 주식을 거래하면 자본 이득에 과세됩니다. 그들은 또한 과세 대상인 배포판을 발행합니다. (자세한 내용은 양도 소득세 101 참조)

자본 이득의 경우 1 년 이상 보유 자산의 경우 단기 또는 1 년 미만, 장기적으로 두 가지 비율이 있습니다. 후자는 작아서 최대 20 %입니다. 대부분의 사람들은 15 %의 이자율이나 0을 지불하지만 뮤추얼 펀드를 소유 한 사람은 가장 적습니다. 단기 이익은 경상 이익으로 과세됩니다.

때로는 주식 펀드가 배당을하는 경우가 있는데, 이는 배당금이거나 주식 판매로 인한 이득 일 수 있습니다. 전자의 경우에는 장기 자본 이득 율로 과세 할 수 있습니다. 펀드 분배는 펀드의 더 많은 주식으로 돈이 되돌아 가도 상관없이 과세됩니다. 그리고 펀드 지분이 매각 (또는 손실이있을 경우 공제) 될 경우 세금이 부과됩니다. (더 자세한 내용은 자본 이득과 투자 소득의 차이는 무엇입니까? )

채권 펀드

채권 펀드는 약간 다릅니다. 얻은이자는 경상 소득으로 과세됩니다. 그러나 구매하는 채권 펀드의 종류에 따라 몇 가지 추가 주름이 있습니다. 예를 들어, 면세가있는 지방채 펀드가 있지만 일반적으로 세금 공제는 동일한 채권이 발행 된 주에 거주하는 경우에만 적용됩니다. 대부분의 경우 시립 채권 펀드는 연방 차원에서 과세되지 않지만 연방 채무 ( 예를 들어, 재무부 기금)는 주 소득세에서 면제되지만 여전히 연방 차원에서 과세됩니다.

국제 기금

이것은 세 번째 범주의 기금으로 우리를 끌어들입니다. 때로는 국제 기금이 해외 세액 공제 때문에 과세되지 않는다고 CPA (공인 회계사)이자 개인 재정에 관한 여러 권의 저서의 저자 인 마이크 파이퍼 (Mike Piper)는 지적합니다. 사람들에게 두 번 과세하는 것을 피하기 위해 국세청 (Internal Revenue Service, IRS)은 이미 지불 한 외국 세금에 대한 크레디트를 허용합니다. 그것은 그것들을 좋은 분산과 세금 헤지 (hedge)로 만들 수 있습니다. (더 자세한 내용은 외국인 투자 과세에 대한 이해 참조). 그러나

그러나 자금 조달 국가를 신중하게 고려해야한다. 투자 자문 및 재무 설계 회사 인 웰스 로직 (Wealth Logic)의 설립자 앨런 로스 (Allan Roth)는 말했다.

세금 효율성

세금 규칙은 자금으로 인해 복잡해 질 수 있지만 세금 효율성을 극대화 할 수있는 방법은 여전히 ​​남아 있다고 Roth는 말했습니다.첫째, 거래를 최소화하십시오. 많은 것을 거래하는 펀드는 더 많은 세금과 기간을 요구할 것입니다. 또 다른 방법은 귀하의 과세 401 (k) 플랜 또는 귀하의 지역 중개인 또는 재무 고문에게 과세 대상 계정이있는 "래퍼"에 대해 생각하는 것입니다. (예 : 은퇴 적립 : 세금 이체 또는 면세? 참조)

Roth는 채권 기금을 401 (k) 또는 개인 퇴직 계좌 (IRA)에 넣는 것을 제안합니다. 과세 계정에 주식 기금을 유지. 그 이유는 채권 펀드 분배가 소득에 적용되는 모든 요율에 과세된다는 것이고, 이는 매년 세금이 부과된다는 것을 의미합니다. 그것은 시간이 지남에 따라 증가합니다. 주식 펀드가 채권 펀드보다 우위를 보일 것이라는 보장도없고 (또는 그 반대) 금리는 그대로 유지 될 것이므로 가장 간단한 것은 돈을 인출 할 때까지 세금을 연기하는 것이라고 Roth는 말했다. (더 자세한 내용은 새로운 2015 년 공헌 한도 : 고문은주의를 기울이십시오 참조)

주식형 펀드는 자본 이득 율로 과세되며, 대부분의 경우 보통 금리보다 낮습니다 수입. 즉, 매년 펀드 주식을 매각하는 수입에서 더 큰 비율보다는 매년 더 작은 이자율을 지불하는 것이 좋습니다. (자세한 내용은 2015 년 양도 소득세 참조)

세금을 최소화하기 위해 Roth는 지수 펀드가 최선의 방법이라고 덧붙였다. 과세 대상의 "이벤트"의 수가 더 적다는 것을 의미하는 인덱스 펀드에서의 거래는 거의 없습니다. 배당금은 정규 소득보다 낮은 이자율로 과세되기 때문에 세금은 수익에서 떨어집니다.

국제 펀드의 경우 유사한 추론이 적용됩니다 : 인덱스 펀드에 가입하고 가능하다면 조세 조약을 맺은 국가에 머물러 있어야합니다.

인덱스 펀드의 한 유형은 외환 상장 (ETF)입니다. Roth에 따르면 Roth는 리 밸런싱 등의 ETF가 뮤추얼 펀드와 동일한 세금을 납부하지 않아도되므로 세금 효율이 높다고 말했다. 실제로 펀드 매니저는 항상 가장 높은 원가의 기초 종목을 판매 할 것이고, 이는 돈을 잃거나 돈이 적게 드는 물건을 내리고 자본 이득을 적게 받는다는 것을 의미합니다. (자세한 내용은 비용 기준을 결정하는 요소 )

가장 큰 ETF 인 SPDR S & P 500 ETF (SPY SPYSPDR S & P500 ETF Trust Units258.85 + 0. 16 % > 2. 6 )은 총 경비 비율이 10 %이며 S & P 500을 따른다. Vanguard S & P 500 펀드 (VFINX)는 0.1 %의 수수료를 부과한다. 그 차이는 다소 작기 때문에 어떤 경우에는 그 선택이 중요하지 않을 수 있습니다. 결론

세금 효율적인 투자에는 자금을 투입 한 계좌에 대해 약간의 저글링이 필요할 수 있지만 일단 완료되면 그만한 가치가 있습니다. (자세한 내용은

뮤추얼 펀드 판매시기 참조)