전문적으로 관리되는 펀드의 80 % 이상이 각각의 벤치 마크 지수를 underperform한다는 것은 비밀이 아닙니다. 이 끔찍한 현실에도 불구하고 현재 30 조 달러의 자산이 전세계 뮤추얼 펀드에 있습니다. 이는 대부분의 개인 투자자가 개인 포트폴리오를 선택하는 데 관심이 없다는 사실 때문입니다. 또한 많은 사람들이 스스로 정보에 입각 한 투자 결정을 내릴 수있는 자신감이 없습니다. 로보 어드바이저라고도하는 자동 고문은 관리 자금의 실적이 저조한 투자자에게 더 나은 대안을 제공 할 수 있습니까?

로봇의 부상

전통적으로 전문 투자 자문가는 고객에게 시간과 돈의 가치가있는 투자 기회와 그렇지 않은 투자 기회를 알 렸습니다. 관리 투자 계정은 일반적으로 계정 소유자의 특정 재정적 목표에 맞게 조정되며 일반적으로 전문 관리자가 모니터링합니다. 이러한 재정 고문 및 투자 관리자는 고객의 경험과 지식 부족을 보완합니다. 그러나 그러한 서비스는 일반적으로 매우 부유 한 사람들을 위해 예약되어 있습니다. 관리 계정에 대한 계정 최소 금액은 $ 50, 000 ~ $ 500, 000 및 심지어 $ 1 백만에서 시작할 수 있습니다. (자세한 내용은 Schwab의 새로운 Robo-Advisor 참조)

뮤추얼 펀드는 전문 투자자가 실제 투자를 관리하는 동안 시장에 대한 투자 기회를 민주화하기 위해 창안되었습니다. 그들은 계좌 개설을 위해 상대적으로 낮은 최저 잔액을 필요로하기 때문에 보통 수천만의 투자자가 아니라하더라도 수천 명의 투자자로 구성됩니다. 불행하게도, 이로 인해 뮤추얼 펀드의 포트폴리오가 개별적으로 관리되는 계정으로 각 투자자의 특정 요구에 맞게 개인적으로 조정될 수 없게됩니다. 이제는 로보 어드바이저 덕분에 투자자는 최저 수준이 낮고 맞춤식 자본 할당이 가능한 두 가지 장점을 모두 누릴 수 있습니다.

로보 어드바이저는 미래의 물결입니다. 이들은 최소량의 인간 상호 작용으로 투자 포트폴리오의 다단계 관리를 제공하는 프로그램입니다. 금융 서비스 분야에서 클라우드 서비스 및 모바일 VoIP 애플리케이션으로 볼 수 있습니다. 대부분의 로보 어드바이저는 최소한 $ 10K 이하의 계정 잔액을 허용합니다. 이것은 많은 종자 자본이없는 사람들에게 주식 시장에 발을 담그는 기회를 제공합니다.

로보 어드바이저는 징계 받음

많은 사람들이 이미 로봇 경로를 찾아이 자동화 된 프로그램을 신뢰하기로 결정했습니다. 2014 년 로보 어드바이저는 약 190 억 달러 상당의 투자를 관리했습니다. "The Jetsons"의 장면처럼 보일지 모르지만 사람들은 사실 힘들게 얻은 현금으로 알고리즘과 컴퓨터 시스템을 실제로 신뢰하고 있습니다.전설적인 투자자 인 워렌 버핏 (Warren Buffett)은 최선을 다했습니다. 투자에서 성공하기 위해서는 의사 결정을위한 건전한 지적 프레임 워크와 감정이 그 프레임 워크를 부식시킬 수있는 능력이 필요합니다.

투자 관리자는 수년간의 경험을 자랑 할 수 있지만, 이는 다른 주식, 회사, 산업, 자산 클래스 및 성공 또는 실패의 경로에 대해 편견을 형성 할 수도 있음을 의미합니다. 누군가가 처음에 편안했던 것보다 더 큰 위험을 감수하면서 몇 번이나 이야기를 나누어 나쁜 거래로 타 오르게 되었습니까? 이는 더 긴 수평선을 통해 사운드 프레임 워크를 실행하는 것이 쉽지 않기 때문입니다. 인간과 달리 로보 어드바이저는 투자 분석에 전적으로 냉담합니다. Robo-Advisors는 로보 어드바이저에게 동기 부여가되지 않습니다. 로보 어드바이저는 Robo-Advisor의 또 다른 주요 이점 중 하나가 바로 Robo-Advisors입니다 (999 페이지 참조). 일반적인 투자 비용은 일반적인 관리 펀드에 투자하는 것보다 훨씬 적습니다. 후자의 경우, 펀드 총자산의 0.5 %에서 1.5 %까지가 고문 수수료로 펀드 매니저에게 지급됩니다. 가장 많이 사용되는 로보 어드바이저 서비스 요금과 비교할 때까지는 그렇게 많이 들지 않습니다. 예를 들어, 웰스 프론트 (Wealthfront)는 10 달러, 000 달러 이상의 연이 자율로 0.25 %에 해당하는 월별 수수료를 부과하며, 계정 잔액에 따라 베타 수수료는 0.15 %로 낮아질 수 있습니다. WiseBanyan 및 Schwab Intelligent Portfolios와 같은 수수료가없는 서비스도 있습니다. 수수료를 낮추면 궁극적으로 수익률이 높아지고 수익률을 극대화하면 재무 성공에 매우 중요합니다.

로보 어드바이저가 낮은 수수료를받는 한 가지 이유는 인간이 운영하는 회사에 비해 오버 헤드가 적기 때문입니다. 로보 어드바이저 회사는 매월 말에 월급이 필요한 아이비 리그 졸업생 군대가 없습니다.

또한 뮤추얼 펀드와 달리 로보 어드바이저는 맞춤식 경험을 제공합니다. 자금과 계좌는 특별히 투자자의 요구에 따라 처리되고 처리됩니다. 일반적으로 로보 어드바이저 계좌를 신청할 때 현재 재무 상태, 목표 및 취할 수있는 위험 액에 관한 설문지를 작성하십시오.

단일 뮤추얼 펀드가 여러 투자자의 펀드를 보유하고 있다고 가정하면, 뮤추얼 펀드 매니저의 선택은 반드시 귀하의 재정으로 수행되어야하는 것이 아닐 수도 있습니다. 예를 들어 관리자가 포트폴리오에 대해 너무 보수적 일 수 있습니다. 로보 어드바이저는 본질적으로 이러한 함정에 취약하지 않습니다. 순간이 귀하의 재정에 통합 될 때 감사 할 수있는 가능성이 있습니다.

결론

뮤추얼 펀드의 개념은 종이로는 좋지만, 뮤추얼 펀드 투자를 통해서만 부의 부를 창출 할 수있는 것은 아닙니다. 뮤추얼 펀드의 대안을 찾고있는 자동화, 사용자 정의 및 독창적 인 운영에 대한 선호도를 가진 사람들은 로보 어드바이저의 이점과 현대적 실용성을 심각하게 고려해야합니다.그들은 뮤추얼 펀드의 낮은 최저 잔고와 금융 고문의 맞춤식 맞춤 서비스에 관해서 두 세계 모두 최고입니다.