많은 성공적인 헤지 펀드 관리자와 투자자가 장기적으로 부를 창출합니다. 그들은 매년 잘 수행 할 수 있습니다. 일부만이 선망, 기술 및 행운을 가져서 평생에 한번 기회를 얻습니다. 다음은 상당한 금액의 돈을 벌기위한 시장에서의 고유 한 기회를 이용하여 적어도 10 억 달러 상당의 투자자 3 명입니다.

소로스와 파운드

George Soros는 1992 년 파운드와 잉글랜드 은행에 대해 성공적으로 큰 베팅을했고 하루에 약 10 억 달러를 벌어 들였다. 그것은 Soros가 영국 은행을 파산하여 유럽 환율 메커니즘 (European Exchange Rate Mechanism) 즉 ERM을 포기하도록 강요했다.

잉글랜드는 높은 인플레이션, 낮은 생산성 및 경쟁력이없는 수출 기간에 ERM에 가입했습니다. ERM 진입의 일환으로, 영국은 약 2.95 도트 파운드까지 파운드 화를하기로 동의했다. 파운드는 약 2.78에서 3.13의 도이체 마크에서 밴드에 머무르는 것이 었습니다. 자유 변동 통화와 달리 영국 은행은이 밴드에서 파운드를 유지하기 위해 시장에 참여해야했습니다.

1992 년 영국은 세계적인 경기 침체에 시달리고 실업이 급증했다. 이전 경기 침체와는 달리, 영국은 ERM 요구 조건 때문에 더 이상 이자율을 인하 할 수 없습니다. 이것은 파운드의 가치를 밴드의 낮은 수준 아래로 끌어 올렸을 것입니다.

현재 소로스는 설립 한 양자 기금 (Quantum Fund)의 책임자였습니다. 그는 대규모 거시 경제 베팅을함으로써 상당한 부를 얻었습니다. 그 봄, Soros는 영국이 저조한 수출과 금리 수준으로 말뚝을 유지하는 데 문제가 있음을 분명히 알았다. Soros는 약 $ 1의 가치가있는 여름 지위를 구축하기 시작했습니다. 50 억 Deutsche Bundesbank의 책임자는 9 월 초 ERM에 몇 가지 통화에 대한 압력이 가해질 것이라고 언급했습니다.

이러한 의견은 촉매제가되었습니다. Soros를 위해 일하는 상인은이 성명서의 중요성을 깨달았고 그에게 파운드에 대한 내기가 성사 될 것이라고 말했다. Soros는 상인에게 그들이 경정맥으로 가서 그 위치의 크기를 극적으로 증가시켜야한다고 말했다. 그들은 $ 1에서갔습니다. 50 억 포지션에서 100 억 달러 포지션으로 전환했으며, 다른 헤지 펀드도 이번 조치에 뛰어 들었다.

잉글랜드 은행은 처음에 파운드를 상향하려했지만 대량 판매 압력에 견딜 수 없었습니다. 통화를 유지하는 유일한 방법은 총리가 기꺼이하지 않는 금리 인상이었다. 영국은 1992 년 9 월 16 일 저녁 기자 회견에서 ERM을 종료해야만했다.

ERM 탈퇴에 대한 응답으로 9 월에 파운드가 15 % 하락했다.17, 19922. 퀀텀 펀드의 가치는 약 150 억 달러에서 190 억 달러로 증가하여 결국 겨울에는 최대 220 억 달러가되었습니다. Soros는 헤지 펀드 보상을 기준으로 하루에 10 억 달러에 육박했습니다.

소로스의 트레이드는 큰 위험을 안고있었습니다. 파운드가 도이체 마크보다 과대 평가되었다는 것은 잘 알려져있었습니다. 범위의 하단에있었습니다. Soros와 그의 투자자가 약간의 돈을 잃을 수있는 최악의 상황. 그것은 평생의 무역이었습니다.

튜더 존스 (Tudor Jones)와 1987 년의 크래시 (Crash)

폴 튜더 존스 (Paul Tudor Jones)는 지난 수년간 매우 성공적인 헤지 펀드 매니저입니다. 그는 모든 시간의 최고의 상인 중 한 명으로 알려져 있습니다. 튜더 존스 (Tudor Jones)는 튜더 투자 공사 (Tudor Investment Corporation)의 책임자로 약 10 달러입니다. 그의 가장 큰 기금에서 30 억. 튜더 존스 (Tudor Jones)는 그의 두 번째 명령과 함께 1987 년의 주식 시장 추락을 예언했다. 당시 헤지 펀드는이 베팅을 바탕으로 1987 년에 200 % 이상을 반환했다. 이 전화는 성공적인 돈 관리자로서 그의 명성을 확고히했습니다. 그들은 1987 년 시장을 대공황의 시작을 촉발시킨 1929 년 시장 추락 사고에 대응시키면서 충돌을 예언했다. 그들은 Elliot Wave 이론이라는 기술적 분석 도구를 사용하여 시장이 크게 감소했음을 보여줍니다. 이 베팅은 "Trader"라는 PBS 다큐멘터리에 기록되었습니다.

튜더 존스는 분명히 옳았습니다. 다우 존스 산업 평균 지수는 1987 년 10 월 19 일 500 포인트 (약 22 %) 하락했다. 그는 하루에 약 1 억 달러를 벌어 들였다. 튜더 존스 (Tudor Jones)는 헤지 펀드를 성공적으로 관리하고 40 억 달러를 초과하는 예상 순자산을 보유하고 있습니다. 1987 년의 추락은 그의 미래 경력에 큰 도움이되었습니다.

폴슨과 모기지

폴슨 & 주식 헤지 펀드 인 존 폴슨 (John Paulson)은 모기지 담보 증권 (MBS) 시장의 붕괴에 내기함으로써 약 150 억 달러의 이익을 얻을 수있었습니다. Paulson과 그의 동료 중 한 명은 2000 년에서 2005 년 사이에 형성된 주택 버블이 결국 붕괴 될 운명에 처해 있음을 확인했습니다. 주택 가격이 너무 많이 올랐다. 과거에는 주택 가격이 과대 평가되면서 주택 가격이 급격히 떨어졌습니다. Paulson은이 일이 다시 일어날 것이라고 베팅했습니다. Paulson은 모기지에 대한 내기를 만들기위한 새로운 기금으로 약 1 억 4700 만 달러를 모금했다. 그는 하버드 대학의 모교 인 엔 다우먼트를 포함 해 무역을 너무 위험하다고 생각했던 많은 투자자들에 의해 거절 당했다.

폴슨은 서브 프라임 모기지 부채에 대한 저렴한 신용 디폴트 스왑을 매입하여 큰 지위를 차지했습니다. 그는 모기지에 대해 약 50 억 달러의 지위를지었습니다. 신용 디폴트 스왑은 채무 미 지불금에 대한 보험입니다. 모기지 보유자가 채무 불이행에 빠지면서 스왑의 가치가 상승했습니다. 한 거래가 그의 기금을 거의 5 억 달러에 달하는 것으로 나타났습니다.

신용 디폴트 스왑으로 인한 많은 악영향이있었습니다.골드만 삭스는 폴슨과의 스왑 거래의 큰 매수자였으며, 결국 폴슨의 약한 포지션을 밝히지 않고 투자자들에게 상대방을 팔아 사기 혐의에 직면했다. 또한 도이체 방크는 엄청난 양의 독점적 인 모기지를 남기고 팔아 버리지 않은 서브 프라임 모기지에 대해 약 5 억 달러의 손실을 입었습니다.

Paulson은 2009 년에 주택 회사들에 대해 상당한 금액의 돈을 벌었습니다. 그러나 그 이후 Paulson은 아직 돈을 지불하지 않은 금메달로 장기적으로 큰 포지션을 취하는 등 일부 좋지 않은 전화를했습니다. 폴슨이 계속해서 경기를 펼칠 수 있는지 아니면 그가 트레이드를 제대로했는지는 여전히 남아있다.