오늘날의 정치 문화에서 눈부신 문제는 기부금의 효과와 정치인들의지지를 얻는 것입니다. 선거 자금 및 정치 기부의 한계는 대규모 기부자들이 정치인들에게 기부자를 대신하여 행동하도록 압력을 가하는 압력에 맞서기 위해 관심을 모으는 중요한 문제입니다. 대규모 기부금이나 선물을 받으면 정치인이 자신의 유권자에게 올바른 결정을 내릴 수있는 능력을 저해하여 한 개인이나 그룹에게 불공정 한 이익을주는 결정을 내 리도록 강요합니다. 이 독립성과 객관성의 상실은 당연히 오늘날 정치에서 큰 문제입니다. 그러나 그것은 정치 환경과 분리되지 않는 문제입니다.

독립성과 객관성을 유지하는 것은 투자 전문가들도 직면하는보다 어렵고 압력감있는 과제 중 하나입니다. 투자자에게 폭탄을 던지는 많은 세력들이 있습니다. 아마도 선물과 혜택, cajoling이나 탄원, 그리고 그들의 연구 나 투자 결정에 전반적인 영향을주기 위해 유혹 할 것입니다. 객관성 및 독립성의 상실은 빈번하게 발생하며 수년 동안 소송 및 기타 규제 조치의 기초가되었습니다. 이러한 행동의 보급이 확산되면서 조직은 압력을 완화하고 독립 성과 객관성 유지에 도움이되는 적절하고 부적절한 선물이나 행동을 명확하게 정의하는 규칙을 만들게되었습니다. (자세한 내용은 투자 윤리 참조)

독립성과 객관성 지침

상식은 독립성과 객관성과 관련하여 적절하고 수용 가능한 행동을 관리해야하지만 투자 전문가는 모든 방향에서 의견을 받고 있기 때문에 적절한 행동 및보고 요구 사항을 관리하는 지침을 작성해야합니다. 1. 이해 관계의 충돌 방지 : 고객이 잠재적 인 개인적 이해 상충으로부터 벗어나지 않고 투자 관리자의 업무와 의견의 혜택을받을 수 있도록 독립성과 객관성을 유지할 필요가 있습니다. 그들의 판단에 영향을 줄 수있는 다른 불리한 환경도 피해야합니다. 예를 들어보다 긍정적 인 조사 범위를 찾고있는 회사, 투자 회사의 다른 부서가 새로운 비즈니스 준비를 확보하려고하는 중개인 또는 중개인이 커미션을 늘려보고있는 경우가 여기에 해당됩니다. 투자 전문가는 항상 객관성과 독립성을 인식하거나 실제로 상실시킬 수있는 상황을 피하려고 노력해야합니다.

2. 선물 접수 : 종종 투자 전문가에게 많은 혜택을 제공합니다.혜택에는 선물, 기능 초대, 티켓, 호의 또는 직업 소개와 같은 항목이 포함될 수 있습니다. 모든 사람이 독립성과 객관성을 훼손하지는 않습니다. 회사는 받아 들일 수있는 최대 금액을 정하는 일련의 규칙을 수립해야합니다. 또한 호의 또는 직업 추천과 같은 달러 가치가 없을 수도있는 다른 혜택이 있습니다. 이들은 회색 영역에 빠지며 기업은 투자 전문가에게 이러한 항목을 공개해야하는보고 구조를 만들어야합니다. (

10 호기심 윤리의 법적 비즈니스 관행

참조) 매우 낙심되는 또 다른 이점은 관리자의 개인 계좌에 대한 주식 초과 또는 초과 발행 IPO에 대한 주식 수령입니다. 이러한 관행은 독립성을 감소시킬뿐만 아니라 클라이언트가 클라이언트 계정에 할당되지 않고 관리자에게 개인적으로 이익이되기 때문에 클라이언트를 우선적으로 배치하지 못합니다. 선물이 받아 들여질 수 있다고 판단되는 경우에도 고객의 이익과 충돌 할 수있는 미묘한 압력 또는 미묘한 압력이 가해질 수 있으므로 피해야합니다. 흥미롭게도, 고객으로부터받은 선물, 혜택 또는 고려 사항은 고객이 이미 보상 약정을 가지고 있기 때문에 다른 관점에서 고려 될 수 있습니다. 고객의 선물은 추가 또는 보충 보상으로 간주 될 수 있습니다. 3. 기업 내 갈등 : 한 부서가 외부 회사와의 관계를 유지하거나 유지하기를 원할 경우 기업 내 다른 운영 사업 부서 간의 갈등이 발생할 수 있습니다. 예를 들어, 리서치 애널리스트는 X 회사와 비즈니스를 확보하려는 투자 은행가의 압력을받을 수 있습니다. 투자 은행은 애널리스트가 긍정적 인 연구 보고서를 발행하거나 X 사의 순위 또는 추천을 향상시키고 분석가의 객관적인 연구를 방해하고 의견. (관련 읽기에 대해서는 중국 벽이 이해 상충을 보호한다

.)

기업은 독립성과 객관성을 유지하는 것을 목표로하는 지침을 만들고 채택해야한다. 이러한 지침은 객관성이나 권장 사항을 조정하려는 외부의 세력 및 내부 압력으로부터 직원을 보호하기 위해 기업 문화에 주입되어야합니다. 연구 보고서를 준비하고, 투자 권장 사항을 작성하고, 고객을 대신하여 투자 조치를 취할 때 독립성과 객관성이 항상 사용되어야합니다. 객관성은 회사 보고서 및 규제 관련 서류, 회사 관리 회의, 공급 업체 및 고객 점검 및 경쟁 업체 해설 등 다양한 소스를 사용하여 재무 분석을위한 실사를 통해 얻어야합니다. 결론 999 독립성과 객관성을 유지하는 모범 사례는 기업 내부와 외부에서 투자 전문가를 보호하기 위해 채택되어야합니다. 선물을 제한하고보고 체계를 만들고 내부 부문 간의 보이지 않는 장벽이나 방화벽을 구축함으로써 이해 상충을 최소화하는 것은 객관성과 독립성을 유지하는 좋은 관행입니다.